統懋 2434 - 目標價 - 合理價

收盤價成交量 05-03 5日,月,季均量(報價延遅20分) 均線 5 10 17 20 45 60 預估量	漲跌幅(%) 5,20日 60日 120日 240日	今年成長率今年預估EPS	平均本益比估值股價	最高本益比估值最低本益比估值	ROE估值 Beta	DCF 盈餘估算	股本市值	董監持股比例董監設質比例	概念股產業	法說會除權息	符合策略數目	集團
33.15 (2.31%) 69張 (+253.0%) 32張 16張 17張站上季線 ↗32.45 ↗31.99 ↗31.79 ↗31.87 ↘32.19 ↘32.68 69張	3.59% 2.47% -4.47% 1.69% 12.37%		N/A N/A 33.15	N/A N/A N/A N/A	N/A -0.05	N/A N/A	3.70億 12.27億	36.44% 0.0%	晶體管	2023-12-20	0	統一集團

台股時光機			如果回到那一天，你會做出不一樣的決定嗎?

心態面	資金管理(現金比例和部位大小) 盈虧比(3:1) 潛在報酬率(20%) 大漲大跌莫驚慌，靜下心來看估值、線型、籌碼和產業前景 [世界太快, 心則慢]
基本面偏多 0 偏空 0			技術面偏多 0 偏空 0		籌碼面偏多 0 偏空 0
現在,預估本益比 (最低,平均,最高)	46.69,N/A (N/A,N/A,N/A)		月K 周K 季線 (MA5 MA17 MA45 MA104 MA269)	布林帶寬(7.49%) 月線斜率0.2	厲害分點成交比重	N/A
偏多	預估本益比低於平均或最低本益比		月K 周K	季線	偏多	厲害分點買進
偏空	預估本益比高於最高本益比		均線支撐壓力	布林軌道多空	偏空	厲害分點賣出
現金殖利率 (預估現金殖利率) 股票股利(總殖利率)	N/A (N/A) 0 (0)		相對高點相對低點	53.5 (-38.04%) 21-07-12 26.15 (26.77%) 22-10-25	劵資比周轉率資增劵增劵償 05-03 20日融資使用率趨勢圖	0.0% 0.19% 6 0 0 8.33%←7.78%(7.07%)
偏多	現金殖利率大於5%				偏多	主力融資
					偏空	散戶融資
營收年,月增率,累計年增率(%) 營收	10.54 246.68 -8.84 0.05億(3月)	-57.69 -63.5 -21.59 0.01億(2月)	最近漲停日近期最高股價	23-08-31 35.05 (24-05-03) 41日新高	主力(1,5,10,20日) 籌碼集中度 05-03 近6日買賣	平 ,平 ,買 ,買 0%,0%,6%,7% 平,平,買,買,平,平
偏多	營收年月增率成長、短突破長、創新高		偏多	最近曾經漲停	偏多	主力投信買
偏空	營收年月增率衰退、短跌破長		偏多	近期股價創新高	偏空	主力投信賣
本益比法目標價	N/A		日RSI KD 壓力支撐 MACD	64.3 55.81,67.49 33.55,32.95 0.22	前5買超是否有隔日沖 (要看該分點是否一進一出)
偏多	低於估值
偏空	高於估值				偏空	隔日沖鎖漲停
ROE 估值	N/A		周RSI KD 壓力支撐 MACD	51.94 42.86,23.81 up 35.6,32.95 -0.14	投信(張) 05-03 20天持股趨勢圖當天成交比重	0.0%←0.0%(0%)	0 0.0%
偏多	低於估值		偏多	周KD黃金交叉	偏多	投信連買 (持股比例低於2.5%)
					偏空	投信連賣
DCF 盈餘估算	N/A N/A		月RSI KD 壓力支撐 MACD	53.4 34.76,34.62 40.75,26.15 -0.37	外資(張) 05-03 20天持股趨勢圖當天成交比重	0.94%←0.93%(1.08%)	-3 4.35%
偏多	低於估值		偏多	月KD黃金交叉	偏多	外資連買
					偏空	外資連賣
淨值比,每股淨值 (最低,平均,最高)	2.38,13.93 (1.11,1.91,2.7)		乖離率(%) 20日 60日 120日 240日	4.02% 1.44% -0.06% 1.81%	自營商(張) 05-03 20天持股趨勢圖當天成交比重	0.03%←0.02%(50.0%)	2 2.9%
偏多	等於或低於最低淨值比		偏多	月線負乖離15%
本益成長比總報酬本益比	N/A N/A		周轉率(%) 單日 5日 20日	0.19% 0.44% 0.89%	大股東(%) 04-26 散戶(%) 近6月趨勢圖	77.88←78.12(-0.31%) 8.64←9.18(-5.88%)	總股東人數 400張以上 10張以下 100張 200張 400 張 1000 張
偏多	本益成長比小於0.75				偏空	大股東減少散戶增加
偏多	總報酬本益比大於1.6
合約負債(億) QoQ 合約負債(億) YoY		0.0←0.0 (0%) Q1←Q4 0.0←0.0 Q1←Q1
偏多	合約負債增加
偏空	合約負債持續減少
營收(億) QoQ 營收(億) YoY		0.1←0.18 (-44.44%) Q1←Q4 連2降 0.1←0.11 (-9.09%) Q1←Q1
偏多	營收增加
偏空	營收持續減少
營業利益(億) QoQ 營業利益(億) YoY		-0.13←-0.09 (-44.44%) Q1←Q4 連2降 -0.13←-0.12 (-9.09%) Q1←Q1
偏多	營業利益增加
偏空	營業利益持續減少
存貨(億) QoQ 存貨(億) YoY		0.09←0.07 (+28.57%) Q1←Q4 第1升 0.09←0.22 (-59.09%) Q1←Q1
偏多	存貨增加的是在製品或原物料, 且短期營收向上代表需求旺盛
偏多	存貨增加的是商品或製成品, 因報價未來可能回升而開始屯貨
偏空	存貨增加的是商品或製成品, 因為賣不出去而增加
收帳天數 QoQ 收帳天數 YoY		0.0←92.62 (-100.0%) Q1←Q4 第1降 0.0←120.69 Q1←Q1
偏多	天數持續下降
偏空	天數持續上升
銷貨天數 QoQ 銷貨天數 YoY		0.0←58.35 (-100.0%) Q1←Q4 連4降 0.0←253.28 Q1←Q1
偏多	天數持續下降
偏空	天數持續上升
資本支出(億) 近8季資本支出(億) 近8年
偏多	資本支出持續增加
EPS QoQ EPS YoY		1.33←-0.09 (+1577.78%) Q1←Q4 連2升 1.33←-0.36 (-469.44%) Q1←Q1 12季新高
偏多	EPS增加
偏空	EPS持續減少
本業EPS QoQ 本業EPS YoY		-0.38←-0.22 (-72.73%) Q1←Q4 第1降 -0.38←-0.32 (+18.75%) Q1←Q1
偏多	本業EPS增加
偏空	本業EPS持續減少
毛利率 QoQ 毛利率 YoY		0.0←23.57 Q1←Q4 連2降 0.0←20.56 Q1←Q1
偏多	毛利率增加(從谷底反轉)
偏空	毛利率持續減少
營益率 QoQ 營益率 YoY		0.0←-48.29 Q1←Q4 第1升 0.0←-112.58 Q1←Q1 11季新高
偏多	營益率增加
偏空	營益率持續減少
淨利率 QoQ 淨利率 YoY		0.0←-18.83 Q1←Q4 連5升 0.0←-125.19 Q1←Q1 5季新高
ROE QoQ ROE YoY		0.0←-0.74 Q1←Q4 連2升 0.0←-2.72 Q1←Q1 5季新高
偏多	ROE穩定或持續增加
ROA QoQ ROA YoY		0.0←-0.34 Q1←Q4 連2升 0.0←-1.86 Q1←Q1
偏多	ROA穩定或持續增加
思考十字	族群性、競爭、上下游	其它面向
	公司對上下游的議價權
	與競爭對手的比較優勢
	行業對潛在進入者的門檻
杜邦分析	公司靠什麼模式賺錢的(高利潤, 高周轉還是高槓桿)?
	高利潤模式的看其廣告投入, 研發投入, 產品定位, 差異化營銷
	高周轉模式的看其運轉管理能力, 渠道管控能力, 成本控制能力
	高槓桿模式的看其風險控制能力, 融資成本高低
公告	113/05/03 統懋 113年第1季綜合損益表，每股盈餘1.33元
新聞	113/04/23 【公告】統懋113年第一季財務報告董事會召開日期 113/04/10 【公告】統懋 2024年3月合併營收470.8萬元年增10.54% 113/03/08 【公告】統懋 2024年2月合併營收135.8萬元年增-57.69% 113/03/07 【公告】統懋董事會決議不分派股利 113/03/07 【公告】統懋董事會決議召開113年股東常會日期及相關事宜 113/03/07 【公告】統懋董事會決議以資本公積彌補虧損 113/02/07 【公告】統懋 2024年1月合併營收372.1萬元年增13.86% 113/01/18 【公告】環境部解除統懋新市總廠土壤及地下水污染整治場址之列管 113/01/09 【公告】統懋 2023年12月合併營收681萬元年增18.79% 112/12/19 【公告】統懋召開法人說明會相關資訊 112/12/11 【公告】統懋代子公司和懋半導體(四川)有限公司法人代表異動事宜 112/12/08 【公告】統懋 2023年11月合併營收414.1萬元年增-43.37% 112/11/09 【公告】統懋 2023年10月合併營收739.1萬元年增-0.04% 112/10/11 【公告】統懋 2023年9月合併營收825.7萬元年增-1.43% 112/09/08 【公告】統懋 2023年8月合併營收583.3萬元年增-24.4% 112/08/09 【公告】統懋 2023年7月合併營收633.8萬元年增-10.23% 112/07/10 【公告】統懋 2023年6月合併營收393萬元年增-41.09% 112/07/10 【公告】燁輝 2023年6月合併營收57.73億元年增-13.79% 112/06/13 【公告】統懋112年股東常會重要決議事項 112/06/13 【公告】統懋112年股東常會補選獨立董事一席

近8季毛利率↗ : -9.55, -23.17, -22.47, 20.56, -55.71, 29.04, 23.57, 0.0 近8季營益率↗ : -67.93, -91.0, -95.17, -112.58, -154.99, -37.84, -48.29, 0.0 近8季營收↘ : 27, 23, 20, 11, 14, 20, 18, 10 近8季EPS↗ : -0.48, 0.62, -0.78, -0.36, -0.23, -0.3, -0.09, 1.33

近3年毛利率↘ : 18.62, -13.99, 7.75 近3年營益率↘ : -18.95, -79.1, -78.82 近3年營收↘ : 135, 92, 63 近3年EPS↘ : -0.54, -0.94, -0.98

回頂端便宜價(最低價本益比, 最高殖利率, 最低淨值比),合理價(平均本益比, 平均殖利率, 平均淨值比),昂貴價 (最高價本益比, 最低殖利率, 最高淨值比)

玩股撇步 (動畫小學堂)	本益比	股價 (樂觀成長率)	現價差距(%)	股價 (保守成長率)	現價差距(%)		殖利率	股價 (樂觀成長率)	現價差距(%)	股價 (保守成長率)	現價差距(%)		淨值比	股價	現價差距(%)
最高價本益比	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	最低殖利率	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	最高淨值比	2.7	37.61	13.45
平均本益比	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	平均殖利率	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	平均淨值比	1.91	26.54	-19.95
最低價本益比	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	最高殖利率	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	最低淨值比	1.11	15.46	-53.36

最高價本益比是採用歷年最高價本益比的中位數, 最低價本益比是採用歷年最低價本益比的中位數
最高價殖利率是採用歷年最高價殖利率的中位數, 最低價殖利率是採用歷年最低價殖利率的中位數
最高價淨值比是採用歷年最高價淨值比的中位數, 最低價淨值比是採用歷年最低價淨值比的中位數
本益比估值, 殖利率估值不適用於景氣循環股及歷史本益比起伏太大的股票
淨值估值適用於景氣循環股及虧損的公司，但也不適合捉景氣循環股的股價高低點，因為每波的景氣循環有它自己的強弱度
合理價和目標價是根據過往財報及預測未來的成長率, 存在太多不確定性故價格僅能做為參考, 請注意風險和做好功課

歷史本益比, 殖利率, 淨值區間

年度	最高價	最低價	最高本益比	最低本益比	現金股利	最低殖利率	最高殖利率	最高淨值比	最低淨值比
112	40.75	27.5	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	3.08	1.91
111	41.1	26.15	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	2.75	1.06
110	53.5	26.0	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	3.45	2.33
109	27.8	4.61	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	19.57	1.53
108	18.1	4.46	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	2.16	1.1
107	24.4	8.7	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	2.57	1.03
106	12.8	5.28	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	2.1	0.87

股價相對強度

	5日漲跌幅均量	10日漲跌幅均量	20日漲跌幅均量	60日漲跌幅均量	120日漲跌幅均量	240日漲跌幅均量
統懋	3.59% 32(116.44%)	6.59% 25(177.8%)	2.47% 16(324.73%)	-4.47% 17(296.06%)	1.69% 27(157.85%)	12.37% 42(65.43%)
加權指數	1.04%	4.11%	-0.04%	12.98%	23.99%	29.97%

移動平均線 SMA

現價	3日	5日	10日	17日	20日	25日	45日	60日	100日	104日	120日	200日	240日	269日
33.15	32.65↗	32.45↗	31.99↗	31.79↗	31.87↗	31.75↗	32.19↘	32.68↘	33.31↗	33.29↗	33.17→	33.0↗	32.56↗	32.32↗
乖離率	1.53%	2.16%	3.63%	4.28%	4.02%	4.41%	2.98%	1.44%	-0.48%	-0.42%	-0.06%	0.45%	1.81%	2.57%
均線開始轉折價位	32.3	32.15	30.75	32.3	31.85	31.3	34.95	34.8	32.25	32.9	33.15	31.0	29.85	30.9

股價漲跌幅

	過去5年漲跌幅	2024	2023	2022	2021	2020	2019
統懋	268.45%	-6.0%	20.0%	-29.0%	46.0%	189.0%	-28.0%
0050	79.4%	16.35%	22.91%	-24.52%	19.43%	26.1%	28.41%
006201	86.22%	7.74%	31.93%	-36.89%	36.48%	24.12%	32.03%

皮氏F-Score 3/8

資產報酬率大於0%	連續兩季資產報酬率成長	來自營運之現金流量大於0	長期負債小於近兩季平均	流動比率大於近兩季平均	營業毛利率大於近兩季平均	總資產週轉率(次)大於近兩季平均	來自營運之營運現金流量大於稅後淨利
	✔	✔	✔

沒通過存股健檢5指標	2023	2022	2021	2020	2019
營業利益率	-78.82	-79.1	-18.95	-51.06	-142.14
ROE	-7.53	-6.78	-4.35	-2.67	-92.22
本業收入比	138.89	208.57	136.84	1360.00	98.74
自由現金流量	-0.08	-1.06	-0.61	-0.32	-0.8
利息保障倍數	-5.70	-13.51	-20.70	0.27	-38.26