聚亨 2022 - 目標價 - 合理價

收盤價成交量 11-13 (報價延遅30分) 5日,月,季均量預估量	漲跌幅(%) 5,20日 60日 120日 240日	季預估EPS 明年預估EPS	本益比估值股價	ROE估值 Beta	DCF估值盈餘估算	市值	董監持股比例董監設質比例	概念股產業	法說會除權息	符合策略數目	集團
9.5 (-2.46%) 931張 (+46.82%) 季線下 578張 562張 1208張 931張 1.66倍	-3.26% -5.0% -6.4% -22.76% -17.03%		N/A N/A 9.5	N/A 0.49	N/A N/A	微型股 32.84億	5.67% 0.0%	線材、盤元	2024-06-18 2024-06-27	0	上市

台股時光機			如果回到那一天，你會做出不一樣的決定嗎?

台股市場估值	0050: 本益比 26.5, 預估本益比 17.3, 殖利率 2.15%, 預估殖利率 2.67% ; 006201: 本益比 46.48, 殖利率 2.55%
美股市場估值	SPY: 本益比 39.98, 預估本益比: 29.95 ; QQQ: 本益比 48.11, 預估本益比 34.77 ; SOXQ: 本益比 62.51, 預估本益比 31.59
心態面	資金管理(現金比例和部位大小) 盈虧比(3:1) 潛在報酬率(20%)
策略面
財務重點	三率衰退
基本面			技術面		籌碼面
現在,預估本益比(最低,平均,最高) 淨值比,每股淨值(最低,平均,最高)	74.92,N/A (N/A,N/A,N/A) 0.95,10.25 (0.72,0.82,0.92)		月K 周K 季線 (MA5 MA17 MA45 MA104 MA269)	布林帶寬(6.25%) 月線斜率-0.25	大股東(%) 11-08 散戶(%) 近2年趨勢圖	35.88←28.9(24.15%) 26.98←31.94(-15.53%)	總股東人數 400張以上 10張以下 100張 200張 400 張 1000 張
			月K 周K 月K連續2月下跌	季線下		股東人數連續5周減少
			均線支撐壓力	布林軌道下軌下(-5)
現金殖利率 (預估現金殖利率) 股票股利(總殖利率)	2.11%[112] (N/A) 0 (2.11%)		相對高點相對低點	19.2 (-50.52%) 21-11-13 7.65 (24.18%) 22-09-28
營收年,月增率,累計年增率(%) 營收	-13.57 -4.82 -10.99 6.56億(10月) 短突破長	-23.31 16.07 -10.69 6.89億(9月)	最近漲停日近期最高股價	24-03-14 10.35 (24-11-07) 18日新高	劵資比周轉率資增劵增劵償 11-12 20日融資使用率趨勢圖	0.0% 0.28% 0 0 0 3.66%←3.84%(-4.69%)
本益比法目標價	N/A		日RSI KD 壓力支撐 MACD	37.56 0.0,18.36 look 9.66,9.3 -0.03	主力(1,5,10,20日) 籌碼集中度 11-12 近6日買賣	賣 ,賣 ,買 ,買 -14%,-1%,2%,5% 買,賣,買,買,賣,賣 (連2賣)
ROE 估值	N/A		周RSI KD 壓力支撐 MACD	38.55 25.44,38.45 10.0,8.92 0.0	前5買超是否有隔日沖 (要看該分點是否一進一出)
DCF 盈餘估算	N/A N/A		月RSI KD 壓力支撐 MACD	44.52 10.78,20.82 look 10.0,7.92 -0.31	投信(張) 11-12 2年持股趨勢圖當天成交比重	0.0%←0.0%(0%)	0 0.0%
本益成長比總報酬本益比	N/A N/A		乖離率(%) 20日 60日 120日 240日	-4.04% -3.85% -9.52% -14.65%	外資(張) 11-12 2年持股趨勢圖當天成交比重	2.8%←2.58%(8.53%)	-255 (連3賣) 27.39%
			周轉率(%) 單日 5日 20日	0.28% 1.01% 3.38%	自營商(張) 11-12 2年持股趨勢圖當天成交比重	0.02%←0.01%(100.0%)	36 3.87%
合約負債(億) QoQ 合約負債(億) YoY		1.31←1.96 (-33.16%) Q2←Q1 第1降 1.31←1.53 (-14.38%) Q2←Q2
營收(億) QoQ 營收(億) YoY		19.79←20.18 (-1.93%) Q2←Q1 第1降 19.79←22.22 (-10.94%) Q2←Q2
營業利益(億) QoQ 營業利益(億) YoY		-0.16←0.61 (-1.93%) Q2←Q1 連2降 -0.16←0.51 (-10.94%) Q2←Q2
存貨(億) QoQ 存貨(億) YoY		26.58←23.6 (+12.63%) Q2←Q1 連2升 26.58←23.45 (+13.35%) Q2←Q2
偏多	存貨增加的是在製品或原物料, 且短期營收向上代表需求旺盛
偏多	存貨增加的是商品或製成品, 因報價未來可能回升而開始屯貨
偏空	存貨增加的是商品或製成品, 因為賣不出去而增加
收帳天數 QoQ 收帳天數 YoY		39.81←31.68 (+25.66%) Q2←Q1 第1升 39.81←33.53 (+18.73%) Q2←Q2
銷貨天數 QoQ 銷貨天數 YoY		126.97←118.72 (+25.66%) Q2←Q1 第1升 126.97←116.45 (+9.03%) Q2←Q2
資本支出(億) 近8季資本支出(億) 近8年
EPS QoQ EPS YoY		-0.11←0.18 (-161.11%) Q2←Q1 第1降 -0.11←-0.06 (+83.33%) Q2←Q2
本業EPS QoQ 本業EPS YoY		0.04←0.14 (-71.43%) Q2←Q1 連2降 0.04←0.08 (-50.0%) Q2←Q2
毛利率 QoQ 毛利率 YoY		9.14←12.03 Q2←Q1 連2降 9.14←10.55 Q2←Q2 5季新低
營益率 QoQ 營益率 YoY		-0.8←3.01 Q2←Q1 連2降 -0.8←2.28 Q2←Q2 6季新低
淨利率 QoQ 淨利率 YoY		-4.88←2.56 Q2←Q1 連2降 -4.88←-0.88 Q2←Q2 9季新低
ROE QoQ ROE YoY		-1.42←0.75 Q2←Q1 連2降 -1.42←-0.3 Q2←Q2 6季新低
ROA QoQ ROA YoY		-0.81←0.73 Q2←Q1 連2降 -0.81←-0.05 Q2←Q2
思考十字	族群性、競爭、上下游	其它面向
	公司對上下游的議價權
	與競爭對手的比較優勢
	行業對潛在進入者的門檻
杜邦分析	公司靠什麼模式賺錢的(高利潤, 高周轉還是高槓桿)?
	高利潤模式的看其廣告投入, 研發投入, 產品定位, 差異化營銷
	高周轉模式的看其運轉管理能力, 渠道管控能力, 成本控制能力
	高槓桿模式的看其風險控制能力, 融資成本高低
申報轉讓	113/09/06 黃文松代表(董事) 鉅額逐筆交易 4,000張
公告	113/11/13 聚亨董事會決議取得?雄市阿蓮區復安段使用權資產，計約1348萬元 113/11/13 聚亨 113年第3季綜合損益表，每股虧損0.19元
新聞	113/11/11 【公告】聚亨 2024年10月合併營收6.56億元年增-13.57% 113/10/11 【公告】聚亨 2024年9月合併營收6.89億元年增-23.31% 113/09/28 迎接Q4旺季指數有望攻高 113/08/12 【公告】聚亨 2024年7月合併營收6.35億元年增-12.88% 113/07/10 【公告】聚亨 2024年6月合併營收6.67億元年增-19.55% 113/06/26 中鋼前5月稅前淨利28.17億元年增63.9% 113/06/17 【公告】聚亨舉辦法人說明會 113/06/11 【公告】聚亨 2024年5月合併營收5.97億元年增-11.74% 113/05/14 【公告】聚亨向關係⼈取得⼟地及建物 113/05/10 【公告】聚亨 2024年4月合併營收7.12億元年增5.39% 113/04/10 【公告】聚亨 2024年3月合併營收7.01億元年增-21.58% 113/03/13 【公告】聚亨董事會決議股利分派 113/03/11 【公告】聚亨 2024年2月合併營收6.45億元年增-2.95% 113/02/15 【公告】聚亨 2024年1月合併營收6.59億元年增44.29% 113/01/10 【公告】聚亨 2023年12月合併營收4.94億元年增-7.7% 112/12/08 【公告】聚亨 2023年11月合併營收6.34億元年增-20.66%

每月營收

股息配發率近8年

合約負債近8季

合約負債近5年

成長能力近8季

成長能力近5年

財務比率近8季

財務比率近5年

收帳和銷貨天數近8季

收帳和銷貨天數近5年

存貨近8季

存貨銷售比

成本指標近8季

成本指標近5年

現金流量表近8季

現金流量表近5年

股數和每股盈餘近8季

股數和每股盈餘近5年

資產負債表近8季

資產負債表近5年

償債能力近5年

股價相對強度

	5日漲跌幅均量	10日漲跌幅均量	20日漲跌幅均量	60日漲跌幅均量	120日漲跌幅均量	240日漲跌幅均量
聚亨	-3.26% 578(61.19%)	-3.46% 490(89.8%)	-5.0% 562(65.78%)	-6.4% 1208(-22.88%)	-22.76% 1086(-14.21%)	-17.03% 1254(-25.74%)
加權指數	-2.34%	0.17%	-0.66%	4.41%	7.47%	33.13%

移動平均線 SMA

現價	3日	5日	10日	17日	20日	25日	45日	60日	100日	104日	120日	200日	240日	269日
9.5	9.73↘	9.85↘	9.83↘	9.88↘	9.9↘	9.93↘	9.85↗	9.88↘	10.24↘	10.27↘	10.5↘	10.92↘	11.13→	11.23↘
乖離率	-2.36%	-3.55%	-3.36%	-3.85%	-4.04%	-4.33%	-3.55%	-3.85%	-7.23%	-7.5%	-9.52%	-13.0%	-14.65%	-15.41%
均線開始轉折價位	10.05	9.76	9.94	10.1	10.0	10.65	9.86	10.0	11.25	11.6	12.25	11.9	11.3	12.95

股價漲跌幅

	過去5年漲跌幅	2024	2023	2022	2021	2020	2019
聚亨	90.87%	-23.0%	53.0%	-41.0%	77.0%	33.0%	-19.0%
0050	79.4%	47.59%	22.91%	-24.52%	19.43%	26.1%	28.41%
006201	86.22%	21.8%	31.93%	-36.89%	36.48%	24.12%	32.03%

皮氏F-Score 0/8

資產報酬率大於0%	連續兩季資產報酬率成長	來自營運之現金流量大於0	長期負債小於近兩季平均	流動比率大於近兩季平均	營業毛利率大於近兩季平均	總資產週轉率(次)大於近兩季平均	來自營運之營運現金流量大於稅後淨利

沒通過存股健檢5指標	2023	2022	2021	2020	2019
營業利益率	4.8	1.25	8.59	1.48	-2.28
ROE	5.12	-0.92	8.06	-4.03	-15.27
本業收入比	108.89	-444.44	168.32	-57.28	31.80
自由現金流量	4.78	4.19	3.96	-2.04	12.15
利息保障倍數	5.59	0.59	12.19	-2.15	-6.93