競國 6108 - 目標價 - 合理價

收盤價成交量 11-15 (報價延遅30分) 5日,月,季均量預估量	漲跌幅(%) 5,20日 60日 120日 240日	季預估EPS 明年預估EPS	本益比估值股價	ROE估值 Beta	雙因子排名盈餘估算	市值	董監持股比例董監設質比例	概念股產業	法說會除權息	符合策略數目	集團
16.2 (0.0%) 1593張 (+65.32%) 季線下 962張 1215張 1378張 1593張 1.31倍	-8.22% 0.31% -20.39% -21.55% -15.4%		30.05 (85.49%) 16.2	N/A 0.54	N/A N/A	微型股 25.90億	12.95% 0.0%	DDR5 印製電路板相關	2024-08-27 2024-08-29	0	上市

台股時光機			如果回到那一天，你會做出不一樣的決定嗎?

台股市場估值	0050: 本益比 26.05, 預估本益比 17.39, 殖利率 2.13%, 預估殖利率 2.7% ; 006201: 本益比 48.42, 殖利率 2.52%
美股市場估值	SPY: 本益比 39.32, 預估本益比: 29.62 ; QQQ: 本益比 46.34, 預估本益比 34.34 ; SOXQ: 本益比 55.91, 預估本益比 31.35
心態面	資金管理(現金比例和部位大小) 盈虧比(3:1) 潛在報酬率(20%)
策略面
財務重點
基本面			技術面		籌碼面
現在,預估本益比(最低,平均,最高) 淨值比,每股淨值(最低,平均,最高)	8.39,N/A (7.06,15.61,24.16) 0.66,24.55 (0.78,1.02,1.25)		月K 周K 季線 (MA5 MA20 MA60 MA120 MA240)	布林帶寬(14.65%) 月線斜率0.01	大股東(%) 11-08 散戶(%) 近2月趨勢圖近2年趨勢圖	50.91←45.85(11.04%) 14.8←18.06(-18.05%) 50.91←43.68(16.55%) 14.8←20.57(-28.05%)	總股東人數 400張以上 10張以下 100張 200張 400 張 1000 張總股東人數 400張以上 10張以下 100張 200張 400 張 1000 張
			月K 周K 月K連續3月下跌	季線下		股東人數連續5周減少
			均線支撐壓力	布林軌道靠下軌(-3)
現金殖利率 (預估現金殖利率) 股票股利(總殖利率)	3.09%[112] (N/A) 0 (3.09%)		相對高點相對低點	24.6 (-34.15%) 24-03-05 15.35 (5.54%) 24-09-12
營收年,月增率,累計年增率(%) 營收	-27.85 -11.11 -12.51 3.55億(10月)	-25.95 -8.7 -10.85 4.0億(9月)	最近漲停日近期最高股價	24-08-13 18.6 (24-11-04)	劵資比周轉率資增劵增劵償 11-14 20日融資使用率趨勢圖	0.99% 0% -178 -2 0 12.67%←11.64%(8.85%)
本益比法目標價	N/A		日RSI KD 壓力支撐 MACD	40.64 14.29,13.15 up 16.7,15.75 -0.08	主力(1,5,10,20日) 籌碼集中度 11-14 近6日買賣	賣 ,賣 ,買 ,買 -8%,-7%,5%,9% 買,賣,賣,賣,買,賣
ROE 估值	N/A		周RSI KD 壓力支撐 MACD	40.09 13.18,26.87 look 16.7,15.35 -0.04	前5買超是否有隔日沖 (要看該分點是否一進一出)
雙因子排名盈餘估算	N/A N/A		月RSI KD 壓力支撐 MACD	38.95 9.19,16.04 look 19.65,15.45 -0.45	投信(張) 11-14 2年持股趨勢圖當天成交比重	0.0%←0.0%(0%)	0 0.0%
本益成長比總報酬本益比	N/A N/A		乖離率(%) 20日 60日 120日 240日	-3.74% -7.95% -13.97% -19.8%	外資(張) 11-14 2年持股趨勢圖當天成交比重	4.71%←3.89%(21.08%)	-93 5.84%
			周轉率(%) 單日 5日 20日	N/A N/A N/A	自營商(張) 11-14 2年持股趨勢圖當天成交比重	0.17%←0.12%(41.67%)	-7 (連2賣) 0.44%
合約負債(億) QoQ 合約負債(億) YoY		0.0←0.05 (-100.0%) Q3←Q2 第1降 0.0←0.05 Q3←Q3
營收(億) QoQ 營收(億) YoY		13.59←13.28 (+2.33%) Q3←Q2 第1升 13.59←16.65 (-18.38%) Q3←Q3
營業利益(億) QoQ 營業利益(億) YoY		-1.63←-0.83 (+2.33%) Q3←Q2 連4降 -1.63←0.51 (-18.38%) Q3←Q3
存貨(億) QoQ 存貨(億) YoY		4.04←6.61 (-38.88%) Q3←Q2 第1降 4.04←6.29 (-35.77%) Q3←Q3
偏多	存貨增加的是在製品或原物料, 且短期營收向上代表需求旺盛
偏多	存貨增加的是商品或製成品, 因報價未來可能回升而開始屯貨
偏空	存貨增加的是商品或製成品, 因為賣不出去而增加
收帳天數 QoQ 收帳天數 YoY		0.0←107.37 (-100.0%) Q3←Q2 連3降 0.0←100.14 Q3←Q3
銷貨天數 QoQ 銷貨天數 YoY		0.0←45.87 (-100.0%) Q3←Q2 第1降 0.0←41.3 Q3←Q3
資本支出(億) 近8季資本支出(億) 近8年
EPS QoQ EPS YoY		2.27←0.0 (0%) Q3←Q2 連3升 2.27←0.62 (+266.13%) Q3←Q3
本業EPS QoQ 本業EPS YoY		-1.56←-0.39 (-300.0%) Q3←Q2 連4降 -1.56←0.28 (-657.14%) Q3←Q3 多季新低
毛利率 QoQ 毛利率 YoY		0.0←4.97 Q3←Q2 連4降 0.0←13.92 Q3←Q3 多季新低
營益率 QoQ 營益率 YoY		0.0←-6.26 Q3←Q2 第1升 0.0←3.07 Q3←Q3
淨利率 QoQ 淨利率 YoY		0.0←0.05 Q3←Q2 第1降 0.0←5.93 Q3←Q3
ROE QoQ ROE YoY		0.0←0.02 Q3←Q2 第1降 0.0←2.74 Q3←Q3
ROA QoQ ROA YoY		0.0←0.24 Q3←Q2 第1降 0.0←1.37 Q3←Q3
思考十字	族群性、競爭、上下游	其它面向
	公司對上下游的議價權
	與競爭對手的比較優勢
	行業對潛在進入者的門檻
杜邦分析	公司靠什麼模式賺錢的(高利潤, 高周轉還是高槓桿)?
	高利潤模式的看其廣告投入, 研發投入, 產品定位, 差異化營銷
	高周轉模式的看其運轉管理能力, 渠道管控能力, 成本控制能力
	高槓桿模式的看其風險控制能力, 融資成本高低
申報轉讓	97/10/15 曹月霞董事 450張 97/10/15 賴進財董事 450張
公告	113/11/14 競國 113年第3季綜合損益表，每股盈餘2.27元
新聞	113/11/09 【公告】競國 2024年10月合併營收3.55億元年增-27.85% 113/11/09 《業績-電零組》競國10月營收為3.55億元，年減27.85% 113/10/29 【公告】競國113年第三季財務報告董事會召開日期 113/10/09 【公告】競國 2024年9月合併營收4億元年增-25.95% 113/10/09 《業績-電零組》競國9月營收為4億元，年減25.95% 113/10/09 焦點股／競國台灣廠停產又裁員股價直墜跌停、逾千張排隊等賣 113/10/09 競國台灣廠停產資遣員工股價跌停近千張賣單排隊 113/10/09 競國裁員關廠股價爆量慘鎖跌停 113/10/08 《電零組》競國停止台灣廠生產計畫 113/10/08 競國停止台灣廠生產計畫 113/10/08 營運成本考量不只柏承昆山廠已停產競國也要停止台灣廠生產 113/10/08 競國台灣廠12/25停產初估依法資遣360名員工 113/10/08 《電零組》競國12月25日起台灣廠停產員工將資遣 113/10/08 競國關閉台灣生產線提大規模裁員：將維持接單 113/10/08 競國台灣廠停產！明起大規模解雇員工 113/10/08 出售泰國廠與結束台灣廠生產，競國明年仍可保有今年合併營收七到八成 113/10/08 競國調整營運模式，台灣廠區不再生產僅接單與研發，轉到大陸廠產出 113/10/08 PCB大廠裁員400人「台灣廠將關閉」股票今暫停交易 113/10/08 台灣「電子大廠」爆關廠一口氣砍光400人股票暫停交易 113/10/07 【公告】競國10月8日起暫停交易

每月營收

股息配發率近8年

合約負債近8季

合約負債近5年

成長能力近8季

成長能力近5年

財務比率近8季

財務比率近5年

收帳和銷貨天數近8季

收帳和銷貨天數近5年

存貨近8季

存貨銷售比

成本指標近8季

成本指標近5年

現金流量表近8季

現金流量表近5年

股數和每股盈餘近8季

股數和每股盈餘近5年

資產負債表近8季

資產負債表近5年

償債能力近5年

股價相對強度

	5日漲跌幅均量	10日漲跌幅均量	20日漲跌幅均量	60日漲跌幅均量	120日漲跌幅均量	240日漲跌幅均量
競國	-8.22% 962(65.58%)	-6.9% 1568(1.57%)	0.31% 1215(31.06%)	-20.39% 1378(15.6%)	-21.55% 904(76.1%)	-15.4% 1147(38.86%)
加權指數	-3.56%	-0.28%	-1.47%	1.64%	6.96%	32.0%

移動平均線 SMA

現價	3日	5日	10日	17日	20日	25日	45日	60日	100日	104日	120日	200日	240日	269日
16.2	16.32↘	16.47↘	17.06↘	16.96↘	16.83↗	16.73↗	16.83↘	17.6↘	18.39↘	18.47↘	18.83↘	19.93↘	20.2↘	20.07↘
乖離率	-0.74%	-1.64%	-5.04%	-4.48%	-3.74%	-3.17%	-3.74%	-7.95%	-11.91%	-12.29%	-13.97%	-18.72%	-19.8%	-19.28%
均線開始轉折價位	16.75	17.8	17.05	16.05	16.1	17.1	19.0	20.35	20.6	21.3	20.7	21.65	18.85	20.8

股價漲跌幅

	過去5年漲跌幅	2024	2023	2022	2021	2020	2019
競國	-16.73%	-31.0%	30.0%	-25.0%	7.0%	-27.0%	1.0%
0050	79.4%	41.89%	22.91%	-24.52%	19.43%	26.1%	28.41%
006201	86.22%	17.2%	31.93%	-36.89%	36.48%	24.12%	32.03%

皮氏F-Score 2/8

資產報酬率大於0%	連續兩季資產報酬率成長	來自營運之現金流量大於0	長期負債小於近兩季平均	流動比率大於近兩季平均	營業毛利率大於近兩季平均	總資產週轉率(次)大於近兩季平均	來自營運之營運現金流量大於稅後淨利
		✔	✔

沒通過存股健檢5指標	2023	2022	2021	2020	2019
營業利益率	-1.18	-2.05	5.23	2.81	4.7
ROE	1.51	0.97	6.84	-2.3	9.19
本業收入比	-88.61	-420.59	147.37	-284.15	78.32
自由現金流量	-0.25	15.08	-1.77	-2.43	9.75
利息保障倍數	1.65	1.43	6.61	-0.01	5.20