寶島科 5312 - 目標價 - 合理價

收盤價成交量 11-12 (報價延遅30分) 5日,月,季均量預估量	漲跌幅(%) 5,20日 60日 120日 240日	季預估EPS 明年預估EPS	本益比估值股價	ROE估值 Beta	DCF估值盈餘估算	股本市值	董監持股比例董監設質比例	概念股產業	法說會除權息	符合策略數目	集團
105.0 (-1.41%) 50張 (+24.9%) 季線上 100張 55張 42張 50張 0.91倍	-1.87% 4.48% 7.91% -0.94% 28.05%		118.4 (12.76%) 105.0	N/A 0.27	N/A N/A	6.01億 63.06億	26.34% 16.74%	眼鏡	2024-04-18 2024-06-26	0	上櫃

台股時光機			如果回到那一天，你會做出不一樣的決定嗎?

台股市場估值	0050: 本益比 26.98, 預估本益比 17.42, 殖利率 2.14%, 預估殖利率 2.66% ; 006201: 本益比 47.8, 殖利率 2.54%
美股市場估值	SPY: 本益比 40.14, 預估本益比: 30.0 ; QQQ: 本益比 48.34, 預估本益比 34.68 ; SOXQ: 本益比 63.52, 預估本益比 31.76
心態面	資金管理(現金比例和部位大小) 盈虧比(3:1) 潛在報酬率(20%)
策略面
財務重點
基本面			技術面		籌碼面
現在,預估本益比(最低,平均,最高) 淨值比,每股淨值(最低,平均,最高)	12.65,N/A (11.99,14.27,16.54) 1.9,55.26 (1.49,1.69,1.88)		月K 周K 季線 (MA5 MA17 MA45 MA104 MA269)	布林帶寬(9.81%) 月線斜率0.22 未破底65日	大股東(%) 11-08 散戶(%) 近2年趨勢圖	58.99←57.78(2.09%) 13.3←14.97(-11.16%)	總股東人數 400張以上 10張以下 100張 200張 400 張 1000 張
			月K 周K 月K連續3月上漲	季線上		股東人數連續8周減少
			均線支撐壓力	布林軌道中軌上(1) 未破底65日
現金殖利率 (預估現金殖利率) 股票股利(總殖利率)	5.71%[112] (N/A) 0 (5.71%)		相對高點相對低點	114.0 (-7.89%) 24-04-09 55.6 (88.85%) 22-10-26
營收年,月增率,累計年增率(%) 營收	-2.37 -1.32 3.13 3.33億(10月)	5.59 -5.14 3.77 3.37億(9月)	最近漲停日近期最高股價	21-11-29 110.0 (24-11-06) 90日新高	劵資比周轉率資增劵增劵償 11-12 20日融資使用率趨勢圖	0.0% 0.08% -1 0 0 2.32%←2.13%(8.92%)
本益比法目標價	N/A		日RSI KD 壓力支撐 MACD	62.26 50.0,58.33 107.0,104.0 0.37	主力(1,5,10,20日) 籌碼集中度 11-12 近6日買賣	賣 ,買 ,買 ,買 -20%,4%,15%,13% 買,買,買,買,賣,賣 (連2賣)
ROE 估值	N/A		周RSI KD 壓力支撐 MACD	62.78 63.5,77.79 110.0,102.0 0.36	前5買超是否有隔日沖 (要看該分點是否一進一出)
DCF 盈餘估算	N/A N/A		月RSI KD 壓力支撐 MACD	70.46 74.65,68.09 114.0,96.2 0.4	投信(張) 11-12 2年持股趨勢圖當天成交比重	0.0%←0.0%(0%)	0 0.0%
本益成長比總報酬本益比	N/A N/A		乖離率(%) 20日 60日 120日 240日	2.22% 4.45% 3.72% 8.1%	外資(張) 11-12 2年持股趨勢圖當天成交比重	9.86%←8.96%(10.04%)	-1 (連5賣) 2.0%
			周轉率(%) 單日 5日 20日	0.08% 0.7% 1.89%	自營商(張) 11-12 2年持股趨勢圖當天成交比重	0.0%←0.0%(0%)	0 0.0%
合約負債(億) QoQ 合約負債(億) YoY		0.0←0.0 (0%) Q3←Q2 0.0←0.0 Q3←Q3
營收(億) QoQ 營收(億) YoY		10.13←9.55 (+6.07%) Q3←Q2 第1升 10.13←9.87 (+2.63%) Q3←Q3
營業利益(億) QoQ 營業利益(億) YoY		0.74←0.67 (+6.07%) Q3←Q2 第1升 0.74←0.77 (+2.63%) Q3←Q3
存貨(億) QoQ 存貨(億) YoY		7.11←6.95 (+2.3%) Q3←Q2 連5升 7.11←6.17 (+15.24%) Q3←Q3
偏多	存貨增加的是在製品或原物料, 且短期營收向上代表需求旺盛
偏多	存貨增加的是商品或製成品, 因報價未來可能回升而開始屯貨
偏空	存貨增加的是商品或製成品, 因為賣不出去而增加
收帳天數 QoQ 收帳天數 YoY		4.53←5.17 (-12.38%) Q3←Q2 第1降 4.53←3.34 (+35.63%) Q3←Q3
銷貨天數 QoQ 銷貨天數 YoY		166.66←176.94 (-12.38%) Q3←Q2 第1降 166.66←143.04 (+16.51%) Q3←Q3
資本支出(億) 近8季資本支出(億) 近8年
EPS QoQ EPS YoY		2.49←1.79 (+39.11%) Q3←Q2 第1升 2.49←1.97 (+26.4%) Q3←Q3 多季新高
本業EPS QoQ 本業EPS YoY		0.72←0.87 (-17.24%) Q3←Q2 連2降 0.72←1.12 (-35.71%) Q3←Q3 4季新低
毛利率 QoQ 毛利率 YoY		62.09←63.26 Q3←Q2 第1降 62.09←61.05 Q3←Q3
營益率 QoQ 營益率 YoY		7.34←6.98 Q3←Q2 第1升 7.34←7.81 Q3←Q3
淨利率 QoQ 淨利率 YoY		14.77←11.25 Q3←Q2 第1升 14.77←12.0 Q3←Q3 18季新高
ROE QoQ ROE YoY		4.61←3.37 Q3←Q2 第1升 4.61←4.32 Q3←Q3
ROA QoQ ROA YoY		2.05←1.51 Q3←Q2 第1升 2.05←1.9 Q3←Q3
思考十字	族群性、競爭、上下游	其它面向
	公司對上下游的議價權
	與競爭對手的比較優勢
	行業對潛在進入者的門檻
杜邦分析	公司靠什麼模式賺錢的(高利潤, 高周轉還是高槓桿)?
	高利潤模式的看其廣告投入, 研發投入, 產品定位, 差異化營銷
	高周轉模式的看其運轉管理能力, 渠道管控能力, 成本控制能力
	高槓桿模式的看其風險控制能力, 融資成本高低
申報轉讓	98/07/20 智偉投資(股) 董事 200張
公告	113/11/11 寶島科11/11起恢復原融資比率及原融券保證金成數
新聞	113/11/07 【公告】寶島科 2024年10月合併營收3.33億元年增-2.38% 113/11/05 《生醫股》寶島科前三季每股盈餘6.65元 113/10/28 《生醫股》寶島科第3季財報 11月5日提報董事會 113/10/28 【公告】寶島科民國113年第3季財務報告董事會召開日期 113/08/07 《生醫股》寶島科H1每股盈餘4.16元 113/08/07 【公告】寶島科董事會通過對關係人捐贈事宜 113/08/07 【公告】寶島科 2024年7月合併營收3.31億元年增-0.78% 113/07/30 【公告】寶島科民國113年第2季財務報告董事會召開日期 113/07/08 【公告】寶島科 2024年6月合併營收3.22億元年增1.89% 113/07/01 寶島科旗下寶島眼鏡與日本朝日光學合作引進日本製環保鏡片 113/06/26 焦點股：寶島科營運拚再創新高，今除息、朝填息邁進 113/06/07 【公告】寶島科113年配息基準日及相關事宜 113/06/07 【公告】寶島科 2024年5月合併營收3.28億元年增3.11% 113/05/30 【公告】寶島科113年股東常會董事全面改選當選名單 113/05/30 【公告】寶島科一一三年股東常會重要決議事項 113/05/30 【公告】寶島科董事會選任董事長及副董事長 113/05/20 【公告】寶島科代重要子公司寶崴光學(股)公司股利分派事宜 113/05/14 寶島科第一季EPS 2.37元攻頂，驗光法將落日成新成長契機 113/05/07 【公告】寶島科 2024年4月合併營收3.15億元年增5.24% 113/05/02 【公告】寶島科民國113年第1季財務報告董事會召開日期

每月營收

股息配發率近8年

合約負債近8季

合約負債近5年

成長能力近8季

成長能力近5年

財務比率近8季

財務比率近5年

收帳和銷貨天數近8季

收帳和銷貨天數近5年

存貨近8季

存貨銷售比

成本指標近8季

成本指標近5年

現金流量表近8季

現金流量表近5年

股數和每股盈餘近8季

股數和每股盈餘近5年

資產負債表近8季

資產負債表近5年

償債能力近5年

股價相對強度

	5日漲跌幅均量	10日漲跌幅均量	20日漲跌幅均量	60日漲跌幅均量	120日漲跌幅均量	240日漲跌幅均量
寶島科	-1.87% 100(-50.17%)	3.45% 77(-34.89%)	4.48% 55(-9.03%)	7.91% 42(19.41%)	-0.94% 78(-36.26%)	28.05% 115(-56.72%)
加權指數	-1.01%	0.24%	-1.33%	4.33%	8.11%	34.17%

移動平均線 SMA

現價	3日	5日	10日	17日	20日	25日	45日	60日	100日	104日	120日	200日	240日	269日
105.0	105.83↘	106.1↘	104.4↗	103.06↗	102.72↗	102.3↗	101.24↗	100.53↗	100.21↗	100.38↗	101.23→	99.83↗	97.13↗	95.34↗
乖離率	-0.78%	-1.04%	0.57%	1.88%	2.22%	2.64%	3.71%	4.45%	4.78%	4.6%	3.72%	5.18%	8.1%	10.13%
均線開始轉折價位	106.5	107.0	101.5	100.5	100.5	100.5	99.7	97.3	104.5	104.5	106.0	83.9	82.0	79.6

股價漲跌幅

	過去5年漲跌幅	2024	2023	2022	2021	2020	2019
寶島科	44.81%	27.0%	44.0%	-5.0%	0.0%	-12.0%	17.0%
0050	79.4%	47.59%	22.91%	-24.52%	19.43%	26.1%	28.41%
006201	86.22%	21.8%	31.93%	-36.89%	36.48%	24.12%	32.03%

皮氏F-Score 6/8

資產報酬率大於0%	連續兩季資產報酬率成長	來自營運之現金流量大於0	長期負債小於近兩季平均	流動比率大於近兩季平均	營業毛利率大於近兩季平均	總資產週轉率(次)大於近兩季平均	來自營運之營運現金流量大於稅後淨利
✔	✔	✔	✔	✔		✔

沒通過存股健檢5指標	2023	2022	2021	2020	2019
營業利益率	8.49	5.67	2.34	4.15	5.16
ROE	15.03	6.49	10.87	11.87	15.32
本業收入比	65.73	90.78	19.43	34.05	37.56
自由現金流量	5.32	-0.37	3.98	2.47	6.39
利息保障倍數	14.64	8.10	17.37	18.89	23.38