巨大 9921 - 目標價 - 合理價

收盤價成交量 11-14 (報價延遅30分) 5日,月,季均量預估量	漲跌幅(%) 5,20日 60日 120日 240日	季預估EPS 明年預估EPS	本益比估值股價	ROE估值 Beta	雙因子排名盈餘估算	市值	董監持股比例董監設質比例	概念股產業	法說會除權息	符合策略數目	集團
155.5 (-1.58%) 4507張 (+50.91%) 季線下 3969張 2518張 2121張 4507張 1.79倍	-12.64% -16.84% -33.97% -30.11% -10.89%	10.9~12.6	277.12 (78.22%) 155.5	N/A 0.64	611 、Y!	中型股 619.46億	16.2% 0.0%	NV供應鏈車輛整車	2024-08-23	0	上市

台股時光機			如果回到那一天，你會做出不一樣的決定嗎?

可轉債	發行日	低檔發債	提前賣回日	到期日	到期賣回價	CB委買價, 成交價	CB成交量	5, 10日均量	近10日成交量	最新轉換價	轉換溢價率	轉換價值	發行張數	已轉換	近5日劵增	近5日劵償	近2月轉換張數	提前賣回年化報酬率	提前賣回剩餘天數	到期賣回年化報酬率	到期賣回剩餘天數	CBAS槓桿	擔保情形	股東人數	成交量創高日
99211/巨大一	2022-06-13		2025-06-13	2027-06-13	100.0	100.0 100.25 (+0.2%)	103 (11-14)	163.4,91.6	916	260.0	67.61	59.81	40000	0.0%	-1	0	0,0	-0.43%	211	-0.1%	941	29.31	無	125

台股市場估值	0050: 本益比 26.25, 預估本益比 17.31, 殖利率 2.17%, 預估殖利率 2.73% ; 006201: 本益比 45.46, 殖利率 2.59%
美股市場估值	SPY: 本益比 39.52, 預估本益比: 29.89 ; QQQ: 本益比 46.94, 預估本益比 34.64 ; SOXQ: 本益比 56.54, 預估本益比 31.1
心態面	資金管理(現金比例和部位大小) 盈虧比(3:1) 潛在報酬率(20%)
策略面
財務重點	三率衰退
基本面			技術面		籌碼面
現在,預估本益比(最低,平均,最高) 淨值比,每股淨值(最低,平均,最高)	25.28,13.41 (16.62,23.89,31.16) 1.77,89.27 (2.34,2.8,3.26)		月K 周K 季線 (MA5 MA17 MA45 MA104 MA269)	布林帶寬(25.28% 帶寬大) 月線斜率-0.88	大股東(%) 11-08 散戶(%) 近2月趨勢圖近2年趨勢圖	77.62←81.36(-4.6%) 7.02←4.96(41.53%) 77.62←81.86(-5.18%) 7.02←3.76(86.7%)	總股東人數 400張以上 10張以下 100張 200張 400 張 1000 張總股東人數 400張以上 10張以下 100張 200張 400 張 1000 張
			月K 周K 周K連續7周下跌月K連續3月下跌	季線下		股東人數連續6周增加
			均線支撐壓力	布林軌道下軌下(-5)
現金殖利率 (預估現金殖利率) 股票股利(總殖利率)	3.22%[112] (3.29%[113]) 0 (3.22%)		相對高點相對低點	353.0 (-55.95%) 21-12-29 153.5 (1.3%) 24-11-14
營收年,月增率,累計年增率(%) 營收	-6.53 -19.19 -7.06 48.71億(10月) 短跌破長	-4.76 -12.06 -7.1 60.28億(9月)	最近漲停日近期最高股價	20-07-13 185.5 (24-11-05) 3日新高	劵資比周轉率資增劵增劵償 11-13 20日融資使用率趨勢圖	0.95% 1.15% 32 -8 0 1.6%←1.12%(42.86%)
本益比法目標價	189.68(21.98%)		日RSI KD 壓力支撐 MACD	15.9 5.41,2.32 up 165.0,154.5 -1.43	主力(1,5,10,20日) 籌碼集中度 11-13 近6日買賣	賣 ,賣 ,賣 ,賣 -22%,-28%,-26%,-23% 賣,賣,賣,賣,賣,賣 (連20賣)
ROE 估值	N/A		周RSI KD 壓力支撐 MACD	28.4 2.12,1.42 up 165.0,114.0 -7.58	前5買超是否有隔日沖 (要看該分點是否一進一出)
雙因子排名盈餘估算	611 、Y!		月RSI KD 壓力支撐 MACD	37.19 2.12,33.28 look 160.0,N/A -0.93	投信(張) 11-13 2年持股趨勢圖當天成交比重	0.01%←0.17%(-94.12%)	-195 (連4賣) 4.33%
本益成長比總報酬本益比	0.84 1.31		乖離率(%) 20日 60日 120日 240日	-12.73% -25.42% -27.31% -24.48%	外資(張) 11-13 2年持股趨勢圖當天成交比重	34.04%←50.51%(-32.61%)	-1418 (連15賣) 31.46%
			周轉率(%) 單日 5日 20日	1.15% 6.22% 12.92%	自營商(張) 11-13 2年持股趨勢圖當天成交比重	0.25%←0.07%(257.14%)	23 0.51%
合約負債(億) QoQ 合約負債(億) YoY		3.61←2.6 (+38.85%) Q3←Q2 連2升 3.61←2.43 (+48.56%) Q3←Q3
營收(億) QoQ 營收(億) YoY		204.58←211.66 (-3.34%) Q3←Q2 第1降 204.58←195.17 (+4.82%) Q3←Q3
營業利益(億) QoQ 營業利益(億) YoY		7.58←16.01 (-3.34%) Q3←Q2 第1降 7.58←11.68 (+4.82%) Q3←Q3
存貨(億) QoQ 存貨(億) YoY		274.49←290.27 (-5.44%) Q3←Q2 連7降 274.49←353.34 (-22.32%) Q3←Q3
偏多	存貨增加的是在製品或原物料, 且短期營收向上代表需求旺盛
偏多	存貨增加的是商品或製成品, 因報價未來可能回升而開始屯貨
偏空	存貨增加的是商品或製成品, 因為賣不出去而增加
收帳天數 QoQ 收帳天數 YoY		53.91←53.17 (+1.39%) Q3←Q2 第1升 53.91←72.23 (-25.36%) Q3←Q3
銷貨天數 QoQ 銷貨天數 YoY		154.06←171.15 (+1.39%) Q3←Q2 連3降 154.06←218.64 (-29.54%) Q3←Q3
資本支出(億) 近8季資本支出(億) 近8年
EPS QoQ EPS YoY		1.27←2.94 (-56.8%) Q3←Q2 第1降 1.27←2.81 (-54.8%) Q3←Q3
本業EPS QoQ 本業EPS YoY		1.35←2.62 (-48.47%) Q3←Q2 第1降 1.35←1.93 (-30.05%) Q3←Q3
毛利率 QoQ 毛利率 YoY		18.47←22.16 Q3←Q2 第1降 18.47←21.46 Q3←Q3 多季新低
營益率 QoQ 營益率 YoY		3.71←7.56 Q3←Q2 第1降 3.71←5.99 Q3←Q3
淨利率 QoQ 淨利率 YoY		2.67←5.82 Q3←Q2 第1降 2.67←5.89 Q3←Q3
ROE QoQ ROE YoY		1.46←3.31 Q3←Q2 第1降 1.46←3.23 Q3←Q3
ROA QoQ ROA YoY		0.9←1.86 Q3←Q2 第1降 0.9←1.51 Q3←Q3
思考十字	族群性、競爭、上下游	其它面向
	公司對上下游的議價權
	與競爭對手的比較優勢
	行業對潛在進入者的門檻
杜邦分析	公司靠什麼模式賺錢的(高利潤, 高周轉還是高槓桿)?
	高利潤模式的看其廣告投入, 研發投入, 產品定位, 差異化營銷
	高周轉模式的看其運轉管理能力, 渠道管控能力, 成本控制能力
	高槓桿模式的看其風險控制能力, 融資成本高低
申報轉讓	113/03/04 邱大鵬董事贈與 160張
公告	113/11/13 11/12證交所鉅額交易日成交金額前20名排行
新聞	113/11/12 【公告】巨大受邀參加 Morgan Stanley舉辦3Q24 Post-Earnings Conference Call 113/11/12 《動休閒》自行車雙雄10月營收差強人意股價下挫 113/11/11 自行車雙雄10月營收均低於市場預期今股價下挫約6％ 113/11/11 《業績-動休閒》巨大10月營收為48.71億元，年減6.54% 113/11/11 【公告】巨大 2024年10月合併營收48.71億元年增-6.54% 113/11/10 存貨跌價損失影響，巨大Q3獲利失色，前三季EPS 5.54元 113/11/09 鉅亨速報 - Factset 最新調查：巨大(9921-TW)EPS預估下修至8.65元，預估目標價為211元 113/11/08 巨大集團前三季每股賺5.54元 113/11/08 【公告】巨大董事會通過取得孫公司SPIA Cycling Inc.之專利及商標使用權 113/11/01 【公告】更正巨大113年9月衍生性商品交易資訊 113/10/30 【公告】巨大113年第3季財務報告董事會預計召開日期為113年11月8日 113/10/12 《熱門族群》自行車雙雄 9月營收兩樣情 113/10/11 巨大、美利達9月營收兩樣情股價雙雙跌破200元大關 113/10/10 《業績-動休閒》巨大9月營收為60.28億元，年減4.76% 113/10/09 歐美市場復甦緩慢巨大9月營收年減4.8％ 113/10/09 【公告】巨大 2024年9月合併營收60.28億元年增-4.76% 113/09/24 《熱門族群》自行車競速美利達領軍衝鋒 113/09/23 美利達、巨大營收可期 113/09/19 巨大集團收購美國知名商用室內自行車品牌Stages 從戶外騎行跨足室內騎行領域 113/09/19 巨大以6.42億元收購美國室內健身車品牌Stages

每月營收

股息配發率近8年

合約負債近8季

合約負債近5年

成長能力近8季

成長能力近5年

財務比率近8季

財務比率近5年

收帳和銷貨天數近8季

收帳和銷貨天數近5年

存貨近8季

存貨銷售比

成本指標近8季

成本指標近5年

現金流量表近8季

現金流量表近5年

股數和每股盈餘近8季

股數和每股盈餘近5年

資產負債表近8季

資產負債表近5年

償債能力近5年

股價相對強度

	5日漲跌幅均量	10日漲跌幅均量	20日漲跌幅均量	60日漲跌幅均量	120日漲跌幅均量	240日漲跌幅均量
巨大	-12.64% 3969(13.55%)	-14.56% 3058(47.34%)	-16.84% 2518(78.93%)	-33.97% 2121(112.41%)	-30.11% 2117(112.86%)	-10.89% 2320(94.21%)
加權指數	-3.56%	-0.28%	-1.47%	1.64%	6.96%	32.0%

移動平均線 SMA

現價	3日	5日	10日	17日	20日	25日	45日	60日	100日	104日	120日	200日	240日	269日
155.5	157.5↘	163.2↘	171.0↘	176.68↘	178.18↘	180.84↘	198.56↘	208.51↘	212.52↘	212.62↘	213.91↘	210.86↘	205.9↘	202.05↘
乖離率	-1.27%	-4.72%	-9.06%	-11.99%	-12.73%	-14.01%	-21.69%	-25.42%	-26.83%	-26.86%	-27.31%	-26.25%	-24.48%	-23.04%
均線開始轉折價位	177.5	177.5	182.5	187.0	185.0	205.5	232.0	235.0	215.0	217.5	219.0	175.0	171.0	180.0

股價漲跌幅

	過去5年漲跌幅	2024	2023	2022	2021	2020	2019
巨大	27.78%	-15.0%	-8.0%	-42.0%	25.0%	76.0%	48.0%
0050	79.4%	42.54%	22.91%	-24.52%	19.43%	26.1%	28.41%
006201	86.22%	18.61%	31.93%	-36.89%	36.48%	24.12%	32.03%

皮氏F-Score 4/8

資產報酬率大於0%	連續兩季資產報酬率成長	來自營運之現金流量大於0	長期負債小於近兩季平均	流動比率大於近兩季平均	營業毛利率大於近兩季平均	總資產週轉率(次)大於近兩季平均	來自營運之營運現金流量大於稅後淨利
✔		✔	✔				✔

沒通過存股健檢5指標	2023	2022	2021	2020	2019
營業利益率	6.12	8.6	10.64	9.8	7.46
ROE	9.88	18.84	22.28	20.53	15.72
本業收入比	98.12	90.57	99.78	100.37	98.38
自由現金流量	105.58	-1.19	-67.12	99.41	-44.22
利息保障倍數	5.27	21.43	41.20	29.63	16.55