宜鼎 5289 - 目標價 - 合理價

收盤價成交量 11-14 (報價延遅30分) 5日,月,季均量預估量 [權值][存]	漲跌幅(%) 5,20日 60日 120日 240日	季預估EPS 明年預估EPS	本益比估值股價	ROE估值 Beta	雙因子排名盈餘估算	市值	董監持股比例董監設質比例	概念股產業	法說會除權息	符合策略數目	集團
228.0 (-5.39%) 943張 (+176.68%) 季線下短跌深 404張 265張 301張 943張 3.56倍	-12.31% -15.87% -16.02% -19.58% -27.39%	15.8~18.4	217.59 (-4.57%) 228.0	N/A 1.03	851 、Y!	小型股 217.30億	13.63% 0.0%	工業電腦外圍產品	2024-07-15	0	上櫃

台股時光機			如果回到那一天，你會做出不一樣的決定嗎?

台股市場估值	0050: 本益比 26.25, 預估本益比 17.31, 殖利率 2.17%, 預估殖利率 2.73% ; 006201: 本益比 45.46, 殖利率 2.59%
美股市場估值	SPY: 本益比 39.52, 預估本益比: 29.89 ; QQQ: 本益比 46.94, 預估本益比 34.64 ; SOXQ: 本益比 56.54, 預估本益比 31.1
心態面	資金管理(現金比例和部位大小) 盈虧比(3:1) 潛在報酬率(20%)
策略面
財務重點	三率創新低, 三率衰退
基本面			技術面		籌碼面
現在,預估本益比(最低,平均,最高) 淨值比,每股淨值(最低,平均,最高)	18.92,13.29 (8.93,12.68,16.43) 3.06,78.76 (2.23,2.86,3.49)		月K 周K 季線 (MA5 MA17 MA45 MA104 MA269)	布林帶寬(17.14%) 月線斜率-0.83	大股東(%) 11-08 散戶(%) 近2月趨勢圖近2年趨勢圖	49.99←50.6(-1.21%) 15.36←14.34(7.11%) 49.99←50.96(-1.9%) 15.36←11.92(28.86%)	總股東人數 400張以上 10張以下 100張 200張 400 張 1000 張總股東人數 400張以上 10張以下 100張 200張 400 張 1000 張
			月K 周K 周K連續8周下跌月K連續3月下跌	季線下		股東人數連續6周增加
			均線支撐壓力	布林軌道下軌下(-5)
現金殖利率 (預估現金殖利率) 股票股利(總殖利率)	4.47%[112] (4.2%[113]) 0.2 (6.35%)		相對高點相對低點	366.0 (-37.7%) 23-06-20 147.5 (54.58%) 22-10-17
營收年,月增率,累計年增率(%) 營收	8.56 4.93 8.19 7.48億(10月)	2.34 -9.71 8.14 7.13億(9月)	最近漲停日近期最高股價	23-05-26 262.5 (24-11-07) 6日新高	劵資比周轉率資增劵增劵償 11-13 20日融資使用率趨勢圖	0.42% 1.03% 5 0 0 5.2%←5.55%(-6.31%)
本益比法目標價	222.57(-2.38%)		日RSI KD 壓力支撐 MACD	14.7 2.74,2.7 up 233.0,225.0 -2.26	主力(1,5,10,20日) 籌碼集中度 11-13 近6日買賣	賣 ,賣 ,賣 ,賣 -8%,-13%,-12%,-19% 買,賣,賣,賣,賣,賣 (連5賣)
ROE 估值	N/A		周RSI KD 壓力支撐 MACD	28.7 1.33,17.38 look 240.0,225.0 -4.71	前5買超是否有隔日沖 (要看該分點是否一進一出)
雙因子排名盈餘估算	851 、Y!		月RSI KD 壓力支撐 MACD	41.22 0.79,18.48 look 238.0,195.0 -11.45	投信(張) 11-13 2年持股趨勢圖當天成交比重	3.36%←0.78%(330.77%)	0 0.0%
本益成長比總報酬本益比	1.11 1.13		乖離率(%) 20日 60日 120日 240日	-11.36% -17.13% -20.78% -23.0%	外資(張) 11-13 2年持股趨勢圖當天成交比重	26.18%←33.15%(-21.03%)	-99 (連5賣) 10.5%
			周轉率(%) 單日 5日 20日	1.03% 2.83% 6.14%	自營商(張) 11-13 2年持股趨勢圖當天成交比重	0.4%←0.1%(300.0%)	-4 (連11買轉賣) 0.42%
合約負債(億) QoQ 合約負債(億) YoY		0.28←0.21 (+33.33%) Q3←Q2 第1升 0.28←0.43 (-34.88%) Q3←Q3
營收(億) QoQ 營收(億) YoY		23.21←21.9 (+5.98%) Q3←Q2 連5升 23.21←19.93 (+16.46%) Q3←Q3
營業利益(億) QoQ 營業利益(億) YoY		2.45←3.47 (+5.98%) Q3←Q2 連2降 2.45←3.14 (+16.46%) Q3←Q3
存貨(億) QoQ 存貨(億) YoY		17.13←14.82 (+15.59%) Q3←Q2 第1升 17.13←11.17 (+53.36%) Q3←Q3
偏多	存貨增加的是在製品或原物料, 且短期營收向上代表需求旺盛
偏多	存貨增加的是商品或製成品, 因報價未來可能回升而開始屯貨
偏空	存貨增加的是商品或製成品, 因為賣不出去而增加
收帳天數 QoQ 收帳天數 YoY		53.2←62.46 (-14.83%) Q3←Q2 第1降 53.2←59.79 (-11.02%) Q3←Q3
銷貨天數 QoQ 銷貨天數 YoY		87.4←96.42 (-14.83%) Q3←Q2 第1降 87.4←72.65 (+20.3%) Q3←Q3
資本支出(億) 近8季資本支出(億) 近8年
EPS QoQ EPS YoY		2.08←3.26 (-36.2%) Q3←Q2 連2降 2.08←3.47 (-40.06%) Q3←Q3 多季新低
本業EPS QoQ 本業EPS YoY		2.2←2.82 (-21.99%) Q3←Q2 連3降 2.2←2.6 (-15.38%) Q3←Q3 4季新低
毛利率 QoQ 毛利率 YoY		28.36←34.67 Q3←Q2 連2降 28.36←34.5 Q3←Q3 10季新低
營益率 QoQ 營益率 YoY		10.56←15.83 Q3←Q2 連2降 10.56←15.75 Q3←Q3 多季新低
淨利率 QoQ 淨利率 YoY		7.98←13.45 Q3←Q2 連2降 7.98←15.26 Q3←Q3 多季新低
ROE QoQ ROE YoY		2.59←4.08 Q3←Q2 連2降 2.59←4.54 Q3←Q3 多季新低
ROA QoQ ROA YoY		1.94←2.95 Q3←Q2 連2降 1.94←3.28 Q3←Q3
思考十字	族群性、競爭、上下游	其它面向
	公司對上下游的議價權
	與競爭對手的比較優勢
	行業對潛在進入者的門檻
杜邦分析	公司靠什麼模式賺錢的(高利潤, 高周轉還是高槓桿)?
	高利潤模式的看其廣告投入, 研發投入, 產品定位, 差異化營銷
	高周轉模式的看其運轉管理能力, 渠道管控能力, 成本控制能力
	高槓桿模式的看其風險控制能力, 融資成本高低
申報轉讓	113/11/06 蔡和蒼經理人洽特定人 18張
公告	113/11/14 11/13櫃買市場鉅額交易日成交資訊
新聞	113/11/13 宜鼎看準邊緣運算成長商機推E1.S邊緣伺服器固態硬碟 113/11/13 《電週邊》邊緣運算蓬勃宜鼎攻AI固態硬碟 113/11/07 《業績-電週邊》宜鼎10月營收為7.48億元，年增8.57% 113/11/07 【公告】宜鼎 2024年10月合併營收7.48億元年增8.57% 113/10/30 【公告】宜鼎民國113年第三季財務報告董事會召開日期 113/10/30 《電週邊》宜鼎推大容量DDR5記憶體助力生成式AI應用穩定扎根 113/10/08 宜鼎推InnoPPE安全裝備AI辨識解決方案守護職場安全 113/10/08 《電週邊》宜鼎前9月營收增8% 推安全裝備AI辨識解決方案 113/10/07 《業績-電週邊》宜鼎9月營收為7.13億元，年增2.35% 113/09/22 國內IPC、大陸客戶訂單回溫宜鼎Q4有望淡季不淡 113/09/07 《電週邊》宜鼎領先量產CXL記憶體模組賦能4大領域 113/09/07 《業績-電週邊》宜鼎8月營收為7.9億元，年增23.24% 113/09/04 宜鼎量產推出CXL記憶體模組，主攻AI伺服器 113/08/22 《電週邊》安提推ARM架構平台加速先進AI智能應用 113/08/20 邊緣AI加速落地宜鼎樂觀H2業績 113/08/14 櫃買主題業績發表會 18家接力 113/08/08 《業績-電週邊》宜鼎7月營收為8.19億元，年增24.88% 113/08/07 【公告】宜鼎 2024年7月合併營收8.19億元年增24.88% 113/08/07 宜鼎攜手研華為AMR解鎖精準高效的機器視覺應用 113/08/07 宜鼎宣布與研華攜手合作，拓展AI視覺應用領域

每月營收

股息配發率近8年

合約負債近8季

合約負債近5年

成長能力近8季

成長能力近5年

財務比率近8季

財務比率近5年

收帳和銷貨天數近8季

收帳和銷貨天數近5年

存貨近8季

存貨銷售比

成本指標近8季

成本指標近5年

現金流量表近8季

現金流量表近5年

股數和每股盈餘近8季

股數和每股盈餘近5年

資產負債表近8季

資產負債表近5年

償債能力近5年

股價相對強度

	5日漲跌幅均量	10日漲跌幅均量	20日漲跌幅均量	60日漲跌幅均量	120日漲跌幅均量	240日漲跌幅均量
宜鼎	-12.31% 404(133.22%)	-11.8% 298(215.84%)	-15.87% 265(255.5%)	-16.02% 301(212.76%)	-19.58% 600(57.09%)	-27.39% 652(44.55%)
加權指數	-3.56%	-0.28%	-1.47%	1.64%	6.96%	32.0%

移動平均線 SMA

現價	3日	5日	10日	17日	20日	25日	45日	60日	100日	104日	120日	200日	240日	269日
228.0	237.33↘	242.3↘	251.05↘	255.15↘	257.23↘	259.98↘	271.12↘	275.12↘	283.11↘	284.15↘	287.8↘	293.39↘	296.1↘	296.25↘
乖離率	-3.93%	-5.9%	-9.18%	-10.64%	-11.36%	-12.3%	-15.9%	-17.13%	-19.47%	-19.76%	-20.78%	-22.29%	-23.0%	-23.04%
均線開始轉折價位	252.5	262.0	257.5	268.5	271.0	276.0	287.5	270.5	312.0	302.0	279.0	306.5	308.0	307.5

股價漲跌幅

	過去5年漲跌幅	2024	2023	2022	2021	2020	2019
宜鼎	207.39%	-21.0%	70.0%	-9.0%	20.0%	-6.0%	70.0%
0050	79.4%	42.54%	22.91%	-24.52%	19.43%	26.1%	28.41%
006201	86.22%	18.61%	31.93%	-36.89%	36.48%	24.12%	32.03%

皮氏F-Score 4/8

資產報酬率大於0%	連續兩季資產報酬率成長	來自營運之現金流量大於0	長期負債小於近兩季平均	流動比率大於近兩季平均	營業毛利率大於近兩季平均	總資產週轉率(次)大於近兩季平均	來自營運之營運現金流量大於稅後淨利
✔			✔	✔		✔

通過存股健檢5指標	2023	2022	2021	2020	2019
營業利益率	16.6	19.79	19.12	16.88	18.87
ROE	16.04	28.61	29.03	20.1	24.47
本業收入比	96.44	89.98	98.83	103.34	105.63
自由現金流量	7.23	25.53	2.12	9.73	8.2
利息保障倍數	202.65	303.82	661.21	510.20	577.09