資產負債表僅顯示部份重要科目, 完整財報可參考這裡 玩股撇步(動畫小學堂)
- 現金是否充足, 是否沒有債務壓力. 現金和短期借款和一年內到期長期負債都很高的話要小心, 滿手現金卻不還債, 可能有問題
- 應收帳款或存貨是否突然大幅增加, 留意應收帳款超過營收
- 營收和獲利增加的速度要大於存貨和應收帳款的速度; 營收衰退, 應收帳款正常也要跟著減少
- 營業活動負債: 因營業活動而產生, 如應付帳款, 應付票據, 合約負債等, 通常不需要支付利息. 此類型負債上升, 通常代表業績增加, 議價能力變好
- 最容易被操弄的資產是應收帳款, 存貨和長期投資
- 如果有資金貸予他人要注意
- 非控制權益佔比: 非控制權益 / 股東權益總額, 如果這個值過大時要看個體報表, 不能只看合併報表
- 圖表中的值是加一取對數, 目的是為了看趨勢
- 還款急迫性 - 公司債 > 應付票據 > 銀行借款 > 應付員工 > 應付帳款/費用 > 其它
- 如果未分配盈餘為負, 就算當年有獲利也沒法配息
- 如果配息能力(未分配盈餘+其它權益)為負, 有可能會無法配息
| 現金及約當現金 YoY | 短期借款 YoY | 一年內到期長期負債 YoY | 資金貸予他人 YoY | 營收 YoY | 淨利 YoY | 應收帳款及票據 YoY | 應收帳款佔營收比(%) YoY | 存貨 YoY | 長期投資 YoY | 長期負債 YoY | 商譽及無形資產 YoY | 股本 YoY | 法定盈餘公積 YoY | 特別盈餘公積 YoY | 未分配盈餘 YoY | 保留盈餘 YoY | 其它權益 YoY | 配息能力 YoY | 非控制權益佔比 YoY | |||||||||||||||||||||
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| 現金及約當現金 QoQ YoY | 短期借款 QoQ YoY | 一年內到期長期負債 QoQ YoY | 資金貸予他人 QoQ YoY | 營收 QoQ YoY | 淨利 QoQ YoY | 應收帳款及票據 QoQ YoY | 應收帳款佔營收比(%) QoQ YoY | 存貨 QoQ YoY | 長期投資 QoQ YoY | 長期負債 QoQ YoY | 商譽及無形資產 QoQ YoY | 股本 QoQ YoY | 法定盈餘公積 QoQ YoY | 特別盈餘公積 QoQ YoY | 未分配盈餘 QoQ YoY | 保留盈餘 QoQ YoY | 其它權益 QoQ YoY | 配息能力 QoQ YoY | 非控制權益佔比 QoQ YoY | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
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| 24Q1 (20) | 1.38 | -12.1 | 9.52 | 1.25 | 13.64 | 11.61 | 0.49 | 0.0 | 2.08 | 0 | 0 | 0 | 1.51 | -5.03 | 2.03 | 0.31 | -22.5 | 6.9 | 1.05 | -8.7 | -17.32 | 17.18 | -9.14 | 11.09 | 0.03 | 0.0 | -40.0 | 0 | 0 | 0 | 2.53 | -4.53 | -15.95 | 0 | 0 | 0 | 2.92 | 0.0 | 0.0 | 0.84 | 0.0 | 21.74 | 0 | 0 | 0 | 1.18 | -42.16 | 8.26 | 2.02 | -29.62 | 14.12 | 0 | 0 | 0 | 1.18 | -42.16 | 8.26 | 0.02 | 13.23 | -19.49 |
| 23Q4 (19) | 1.57 | 8.28 | 44.04 | 1.1 | -29.03 | 13.4 | 0.49 | 0.0 | 4.26 | 0 | 0 | 0 | 1.59 | 6.0 | -7.56 | 0.4 | 2.56 | -4.76 | 1.15 | -1.71 | -4.96 | 18.91 | 0.39 | 5.2 | 0.03 | -25.0 | -40.0 | 0 | 0 | 0 | 2.65 | -4.33 | -15.34 | 0 | 0 | 0 | 2.92 | 0.0 | 0.0 | 0.84 | 0.0 | 21.74 | 0 | 0 | 0 | 2.04 | 25.15 | 3.55 | 2.87 | 16.19 | 8.3 | 0 | 0 | 0 | 2.04 | 25.15 | 3.55 | 0.01 | -14.03 | -18.93 |
| 23Q3 (18) | 1.45 | 49.48 | -4.61 | 1.55 | 17.42 | 78.16 | 0.49 | 2.08 | 6.52 | 0 | 0 | 0 | 1.5 | -0.66 | -17.13 | 0.39 | 25.81 | -13.33 | 1.17 | 8.33 | -12.69 | 18.84 | 13.74 | -29.56 | 0.04 | -20.0 | -20.0 | 0 | 0 | 0 | 2.77 | -4.15 | -14.77 | 0 | 0 | 0 | 2.92 | 0.0 | 0.0 | 0.84 | 0.0 | 21.74 | 0 | 0 | 0 | 1.63 | 31.45 | 5.16 | 2.47 | 18.75 | 10.27 | 0 | 0 | 0 | 1.63 | 31.45 | 5.16 | 0.02 | -5.46 | -17.94 |
| 23Q2 (17) | 0.97 | -23.02 | -68.4 | 1.32 | 17.86 | -7.04 | 0.48 | 0.0 | 9.09 | 0 | 0 | 0 | 1.51 | 2.03 | -52.81 | 0.31 | 6.9 | -52.31 | 1.08 | -14.96 | -12.2 | 16.56 | 7.08 | -56.91 | 0.05 | 0.0 | -16.67 | 0 | 0 | 0 | 2.89 | -3.99 | -14.24 | 0 | 0 | 0 | 2.92 | 0.0 | 0.0 | 0.84 | 21.74 | 21.74 | 0 | 0 | 0 | 1.24 | 13.76 | 11.71 | 2.08 | 17.51 | 16.2 | 0 | 0 | 0 | 1.24 | 13.76 | 11.71 | 0.02 | -12.51 | -24.65 |
| 23Q1 (16) | 1.26 | 15.6 | 0 | 1.12 | 15.46 | 0 | 0.48 | 2.13 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1.48 | -13.95 | 0 | 0.29 | -30.95 | 0 | 1.27 | 4.96 | 0 | 15.47 | -13.96 | 0 | 0.05 | 0.0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 3.01 | -3.83 | 0 | 0 | 0 | 0 | 2.92 | 0.0 | 0 | 0.69 | 0.0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1.09 | -44.67 | 0 | 1.77 | -33.21 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1.09 | -44.67 | 0 | 0.02 | 14.01 | 0 |
| 22Q4 (15) | 1.09 | -28.29 | 0 | 0.97 | 11.49 | 0 | 0.47 | 2.17 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1.72 | -4.97 | 0 | 0.42 | -6.67 | 0 | 1.21 | -9.7 | 0 | 17.98 | -32.78 | 0 | 0.05 | 0.0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 3.13 | -3.69 | 0 | 0 | 0 | 0 | 2.92 | 0.0 | 0 | 0.69 | 0.0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1.97 | 27.1 | 0 | 2.65 | 18.3 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1.97 | 27.1 | 0 | 0.02 | -12.98 | 0 |
| 22Q3 (14) | 1.52 | -50.49 | 0 | 0.87 | -38.73 | 0 | 0.46 | 4.55 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1.81 | -43.44 | 0 | 0.45 | -30.77 | 0 | 1.34 | 8.94 | 0 | 26.75 | -30.42 | 0 | 0.05 | -16.67 | 0 | 0 | 0 | 0 | 3.25 | -3.56 | 0 | 0 | 0 | 0 | 2.92 | 0.0 | 0 | 0.69 | 0.0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1.55 | 39.64 | 0 | 2.24 | 25.14 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1.55 | 39.64 | 0 | 0.02 | -13.2 | 0 |
| 22Q2 (13) | 3.07 | 0 | 0 | 1.42 | 0 | 0 | 0.44 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 3.2 | 0 | 0 | 0.65 | 0 | 0 | 1.23 | 0 | 0 | 38.44 | 0 | 0 | 0.06 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 3.37 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 2.92 | 0 | 0 | 0.69 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1.11 | 0 | 0 | 1.79 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1.11 | 0 | 0 | 0.02 | 0 | 0 |
