資產負債表僅顯示部份重要科目, 完整財報可參考這裡 玩股撇步(動畫小學堂)
- 現金是否充足, 是否沒有債務壓力. 現金和短期借款和一年內到期長期負債都很高的話要小心, 滿手現金卻不還債, 可能有問題
- 應收帳款或存貨是否突然大幅增加, 留意應收帳款超過營收
- 營收和獲利增加的速度要大於存貨和應收帳款的速度; 營收衰退, 應收帳款正常也要跟著減少
- 營業活動負債: 因營業活動而產生, 如應付帳款, 應付票據, 合約負債等, 通常不需要支付利息. 此類型負債上升, 通常代表業績增加, 議價能力變好
- 最容易被操弄的資產是應收帳款, 存貨和長期投資
- 如果有資金貸予他人要注意
- 非控制權益佔比: 非控制權益 / 股東權益總額, 如果這個值過大時要看個體報表, 不能只看合併報表
- 圖表中的值是加一取對數, 目的是為了看趨勢
- 還款急迫性 - 公司債 > 應付票據 > 銀行借款 > 應付員工 > 應付帳款/費用 > 其它
- 如果未分配盈餘為負, 就算當年有獲利也沒法配息
- 如果配息能力(未分配盈餘+其它權益)為負, 有可能會無法配息
| 現金及約當現金 YoY | 短期借款 YoY | 一年內到期長期負債 YoY | 資金貸予他人 YoY | 營收 YoY | 淨利 YoY | 應收帳款及票據 YoY | 應收帳款佔營收比(%) YoY | 存貨 YoY | 長期投資 YoY | 長期負債 YoY | 商譽及無形資產 YoY | 股本 YoY | 法定盈餘公積 YoY | 特別盈餘公積 YoY | 未分配盈餘 YoY | 保留盈餘 YoY | 其它權益 YoY | 配息能力 YoY | 非控制權益佔比 YoY | |||||||||||||||||||||
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| 現金及約當現金 QoQ YoY | 短期借款 QoQ YoY | 一年內到期長期負債 QoQ YoY | 資金貸予他人 QoQ YoY | 營收 QoQ YoY | 淨利 QoQ YoY | 應收帳款及票據 QoQ YoY | 應收帳款佔營收比(%) QoQ YoY | 存貨 QoQ YoY | 長期投資 QoQ YoY | 長期負債 QoQ YoY | 商譽及無形資產 QoQ YoY | 股本 QoQ YoY | 法定盈餘公積 QoQ YoY | 特別盈餘公積 QoQ YoY | 未分配盈餘 QoQ YoY | 保留盈餘 QoQ YoY | 其它權益 QoQ YoY | 配息能力 QoQ YoY | 非控制權益佔比 QoQ YoY | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 24Q3 (20) | 5.95 | 3.3 | 110.99 | 0.67 | 0.0 | 123.33 | 0.15 | -6.25 | -6.25 | 0 | 0 | 0 | 2.08 | 31.65 | 67.74 | 0.75 | 82.93 | 200.0 | 0.88 | 29.41 | 66.04 | 13.95 | 12.18 | 23.15 | 0.18 | -5.26 | 0.0 | 0 | 0 | 0 | 0 | -100.0 | -100.0 | 0.72 | -2.7 | -7.69 | 4.6 | 0.0 | 15.0 | 0.35 | 0.0 | 40.0 | 0 | 0 | 0 | 1.59 | 89.29 | 91.57 | 1.94 | 61.67 | 79.63 | 0 | 0 | 0 | 1.59 | 89.29 | 91.57 | 0.01 | -7.28 | -46.28 |
| 24Q2 (19) | 5.76 | 74.55 | 119.85 | 0.67 | 294.12 | 36.73 | 0.16 | 0.0 | 0.0 | 0 | 0 | 0 | 1.58 | 20.61 | 31.67 | 0.41 | 41.38 | 156.25 | 0.68 | 30.77 | 58.14 | 12.43 | 21.68 | 31.25 | 0.19 | 5.56 | 18.75 | 0 | 0 | 0 | 0.06 | -14.29 | -14.29 | 0.74 | -1.33 | -7.5 | 4.6 | 15.0 | 15.0 | 0.35 | 40.0 | 40.0 | 0 | 0 | 0 | 0.84 | -44.74 | 44.83 | 1.2 | -31.82 | 44.58 | 0 | 0 | 0 | 0.84 | -44.74 | 44.83 | 0.01 | -35.65 | -44.42 |
| 24Q1 (18) | 3.3 | 4.76 | 3.45 | 0.17 | -66.67 | -62.22 | 0.16 | 0.0 | 0.0 | 0 | 0 | 0 | 1.31 | -2.24 | 20.18 | 0.29 | -25.64 | 16.0 | 0.52 | -1.89 | 36.84 | 10.22 | -6.13 | -10.21 | 0.18 | -5.26 | 0.0 | 0 | 0 | 0 | 0.07 | 0.0 | 0.0 | 0.75 | -2.6 | -8.54 | 4.0 | 0.0 | 0.0 | 0.25 | 0.0 | 56.25 | 0 | 0 | 0 | 1.52 | 24.59 | 36.94 | 1.76 | 19.73 | 38.58 | 0 | 0 | 0 | 1.52 | 24.59 | 36.94 | 0.01 | -4.25 | -18.05 |
| 23Q4 (17) | 3.15 | 11.7 | -2.48 | 0.51 | 70.0 | 0.0 | 0.16 | 0.0 | 0.0 | 0 | 0 | 0 | 1.34 | 8.06 | 16.52 | 0.39 | 56.0 | 69.57 | 0.53 | 0.0 | 23.26 | 10.88 | -3.9 | -43.05 | 0.19 | 5.56 | 46.15 | 0 | 0 | 0 | 0.07 | 0.0 | 0.0 | 0.77 | -1.28 | -4.94 | 4.0 | 0.0 | 0.0 | 0.25 | 0.0 | 56.25 | 0 | 0 | 0 | 1.22 | 46.99 | 40.23 | 1.47 | 36.11 | 42.72 | 0 | 0 | 0 | 1.22 | 46.99 | 40.23 | 0.01 | -5.97 | -17.72 |
| 23Q3 (16) | 2.82 | 7.63 | -17.54 | 0.3 | -38.78 | -47.37 | 0.16 | 0.0 | 0.0 | 0 | 0 | 0 | 1.24 | 3.33 | 12.73 | 0.25 | 56.25 | 47.06 | 0.53 | 23.26 | 43.24 | 11.32 | 19.57 | -66.33 | 0.18 | 12.5 | 125.0 | 0 | 0 | 0 | 0.07 | 0.0 | -12.5 | 0.78 | -2.5 | -4.88 | 4.0 | 0.0 | 0.0 | 0.25 | 0.0 | 56.25 | 0 | 0 | 0 | 0.83 | 43.1 | 29.69 | 1.08 | 30.12 | 35.0 | 0 | 0 | 0 | 0.83 | 43.1 | 29.69 | 0.01 | -4.07 | -15.72 |
| 23Q2 (15) | 2.62 | -17.87 | 0 | 0.49 | 8.89 | 0 | 0.16 | 0.0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1.2 | 10.09 | 0 | 0.16 | -36.0 | 0 | 0.43 | 13.16 | 0 | 9.47 | -16.75 | 0 | 0.16 | -11.11 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0.07 | 0.0 | 0 | 0.8 | -2.44 | 0 | 4.0 | 0.0 | 0 | 0.25 | 56.25 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0.58 | -47.75 | 0 | 0.83 | -34.65 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0.58 | -47.75 | 0 | 0.02 | -5.11 | 0 |
| 23Q1 (14) | 3.19 | -1.24 | 0 | 0.45 | -11.76 | 0 | 0.16 | 0.0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1.09 | -5.22 | 0 | 0.25 | 8.7 | 0 | 0.38 | -11.63 | 0 | 11.38 | -40.47 | 0 | 0.18 | 38.46 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0.07 | 0.0 | 0 | 0.82 | 1.23 | 0 | 4.0 | 0.0 | 0 | 0.16 | 0.0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1.11 | 27.59 | 0 | 1.27 | 23.3 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1.11 | 27.59 | 0 | 0.02 | -3.86 | 0 |
| 22Q4 (13) | 3.23 | -5.56 | 0 | 0.51 | -10.53 | 0 | 0.16 | 0.0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1.15 | 4.55 | 0 | 0.23 | 35.29 | 0 | 0.43 | 16.22 | 0 | 19.11 | -43.18 | 0 | 0.13 | 62.5 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0.07 | -12.5 | 0 | 0.81 | -1.22 | 0 | 4.0 | 0.0 | 0 | 0.16 | 0.0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0.87 | 35.94 | 0 | 1.03 | 28.75 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0.87 | 35.94 | 0 | 0.02 | -3.69 | 0 |
| 22Q3 (12) | 3.42 | 0 | 0 | 0.57 | 0 | 0 | 0.16 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1.1 | 0 | 0 | 0.17 | 0 | 0 | 0.37 | 0 | 0 | 33.64 | 0 | 0 | 0.08 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0.08 | 0 | 0 | 0.82 | 0 | 0 | 4.0 | 0 | 0 | 0.16 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0.64 | 0 | 0 | 0.8 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0.64 | 0 | 0 | 0.02 | 0 | 0 |
