- 毛利率代表著產品的競爭優勢, 要和同一個產業做比較. 如果毛利率很低的話, 就要看公司的營收規模是否夠大
- 毛利率從谷底回升, 或許就是開始反轉的訊號
- 營益率代表著公司的經營效率
- 在不大幅舉債的前提下, ROE可以看出公司的經營品質
- 穩定或持續提升的毛利率和營益率十分重要, 要當心持續下滑的毛利率和營益率
- 本業收入比高的公司, 才容易預估財測, 值得花心力去研究
- 無形資產佔總資產比高的公司, 可能代表這家公司是透過併購來成長. 但如果佔比高的不合理, 則要當心
- 併購後有沒有發揮1+1>2, 營益率是一個很好的觀察指標
- 要檢視ROE上升或下滑的原因, 根據杜邦分析不外乎是利潤率, 營收, 財務槓桿的增減
- 租賃業要觀察延滯率(在銀行稱為逾放比率)的變化. 如果越來越多客戶拖延還錢(延滯率上升), 就代表接下來放款的錢也會變少(放款率下降)
| EPS QoQ YoY | 營業毛利率 QoQ YoY | 營業利益率 QoQ YoY | 稅前淨利率 QoQ YoY | 稅後淨利率 QoQ YoY | 股東權益報酬率 QoQ YoY | 資產報酬率 QoQ YoY | 總資產周轉率 QoQ YoY | EBITDA利潤率 QoQ YoY | 財務槓桿 QoQ YoY | 本業收入比 QoQ YoY | 業外獲益比 QoQ YoY | 用人費用率 QoQ YoY | |||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 24Q3 (20) | 1.63 | 63.0 | 158.73 | 60.01 | 8.44 | 20.7 | 40.75 | 27.5 | 59.06 | 44.62 | 36.83 | 76.29 | 35.73 | 38.38 | 79.82 | 7.61 | 51.59 | 85.16 | 5.19 | 60.68 | 112.7 | 0.14 | 16.67 | 16.67 | 51.92 | 24.3 | 46.34 | 44.22 | -14.4 | -38.41 | 91.40 | -6.77 | -11.46 | 8.60 | 338.71 | 0 | 32.49 | -18.63 | -21.86 |
| 24Q2 (19) | 1.00 | 36.99 | 150.0 | 55.34 | 8.0 | 11.64 | 31.96 | 13.9 | 92.18 | 32.61 | 15.56 | 92.84 | 25.82 | 15.94 | 96.95 | 5.02 | 15.14 | 93.08 | 3.23 | 21.43 | 104.43 | 0.12 | 0.0 | 0.0 | 41.77 | 9.43 | 56.62 | 51.66 | -21.17 | -28.58 | 98.04 | -1.96 | -1.96 | 1.96 | 0 | 0 | 39.93 | -4.29 | -20.39 |
| 24Q1 (18) | 0.73 | -24.74 | 19.67 | 51.24 | -15.0 | 3.33 | 28.06 | -23.33 | 0.83 | 28.22 | -22.58 | -0.49 | 22.27 | -22.7 | 0.09 | 4.36 | -28.52 | 9.82 | 2.66 | -26.72 | 12.24 | 0.12 | 0.0 | 20.0 | 38.17 | -16.15 | -3.24 | 65.53 | -4.14 | -1.46 | 100.00 | 0.0 | 3.33 | 0.00 | 0 | -100.0 | 41.72 | 13.59 | -8.67 |
| 23Q4 (17) | 0.97 | 53.97 | 40.58 | 60.28 | 21.24 | 21.56 | 36.60 | 42.86 | 44.04 | 36.45 | 44.01 | 44.13 | 28.81 | 44.99 | 46.84 | 6.10 | 48.42 | 58.44 | 3.63 | 48.77 | 62.05 | 0.12 | 0.0 | 9.09 | 45.52 | 28.3 | 30.88 | 68.36 | -4.79 | -10.12 | 100.00 | -3.12 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0 | 36.73 | -11.66 | 12.81 |
| 23Q3 (16) | 0.63 | 57.5 | 50.0 | 49.72 | 0.3 | 12.57 | 25.62 | 54.06 | 28.55 | 25.31 | 49.67 | 29.07 | 19.87 | 51.56 | 30.9 | 4.11 | 58.08 | 18.44 | 2.44 | 54.43 | 20.79 | 0.12 | 0.0 | -7.69 | 35.48 | 33.03 | 25.9 | 71.80 | -0.73 | -4.48 | 103.23 | 3.23 | 3.23 | 0.00 | 0 | 0 | 41.58 | -17.11 | -6.94 |
| 23Q2 (15) | 0.40 | -34.43 | 0 | 49.57 | -0.04 | 0 | 16.63 | -40.24 | 0 | 16.91 | -40.37 | 0 | 13.11 | -41.08 | 0 | 2.60 | -34.51 | 0 | 1.58 | -33.33 | 0 | 0.12 | 20.0 | 0 | 26.67 | -32.4 | 0 | 72.33 | 8.77 | 0 | 100.00 | 3.33 | 0 | 0.00 | -100.0 | 0 | 50.16 | 9.81 | 0 |
| 23Q1 (14) | 0.61 | -11.59 | 0 | 49.59 | 0.0 | 0 | 27.83 | 9.52 | 0 | 28.36 | 12.14 | 0 | 22.25 | 13.4 | 0 | 3.97 | 3.12 | 0 | 2.37 | 5.8 | 0 | 0.10 | -9.09 | 0 | 39.45 | 13.43 | 0 | 66.50 | -12.57 | 0 | 96.77 | -3.23 | 0 | 3.23 | 0 | 0 | 45.68 | 40.29 | 0 |
| 22Q4 (13) | 0.69 | 64.29 | 0 | 49.59 | 12.27 | 0 | 25.41 | 27.5 | 0 | 25.29 | 28.96 | 0 | 19.62 | 29.25 | 0 | 3.85 | 10.95 | 0 | 2.24 | 10.89 | 0 | 0.11 | -15.38 | 0 | 34.78 | 23.42 | 0 | 76.06 | 1.18 | 0 | 100.00 | 0.0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 32.56 | -27.13 | 0 |
| 22Q3 (12) | 0.42 | 0 | 0 | 44.17 | 0 | 0 | 19.93 | 0 | 0 | 19.61 | 0 | 0 | 15.18 | 0 | 0 | 3.47 | 0 | 0 | 2.02 | 0 | 0 | 0.13 | 0 | 0 | 28.18 | 0 | 0 | 75.17 | 0 | 0 | 100.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 44.68 | 0 | 0 |
| EPS YoY | 營業毛利率 YoY | 營業利益率 YoY | 折舊負擔比率 YoY | 稅前淨利率 YoY | 稅後淨利率 YoY | 股東權益報酬率 YoY | 資產報酬率 YoY | 總資產周轉率 YoY | EBITDA利潤率 YoY | 財務槓桿 YoY | 本業收入比 YoY | 業外獲益比 YoY | 無形資產佔總資產比 YoY | 用人費用率 YoY | ||||||||||||||||
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| 2023 (10) | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 7.01 | -9.09 | 0.00 | 0 |
| 2022 (9) | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 7.71 | 0 | 0.00 | 0 |
