中釉 1809 - 目標價 - 合理價

收盤價成交量 11-05 (報價延遅30分) 5日,月,季均量預估量	漲跌幅(%) 5,20日 60日 120日 240日	季預估EPS 明年預估EPS	本益比估值股價	ROE估值 Beta	DCF估值盈餘估算	股本市值	董監持股比例董監設質比例	概念股產業	法說會除權息	符合策略數目	集團
20.6 (-1.2%) 738張 (+75.57%) 季線下 826張 2185張 1664張 738張 0.34倍	-4.41% -12.34% 3.0% -15.4% 36.88%		2.37 (-88.5%) 20.6	N/A 0.8	N/A N/A	16.70億 34.83億	13.37% 0.0%	建材	2024-09-26 2024-07-31	0	上市

台股時光機			如果回到那一天，你會做出不一樣的決定嗎?

台股市場估值	0050: 本益比 26.04, 預估本益比 18.28, 殖利率 2.13%, 預估殖利率 2.57% ; 006201: 本益比 42.45, 殖利率 2.54%
美股市場估值	SPY: 本益比 37.89, 預估本益比: 27.55 ; QQQ: 本益比 45.6, 預估本益比 31.52 ; SOXQ: 本益比 65.12, 預估本益比 29.95
心態面	資金管理(現金比例和部位大小) 盈虧比(3:1) 潛在報酬率(20%)
策略面
財務重點	三率衰退
基本面			技術面		籌碼面
現在,預估本益比(最低,平均,最高) 淨值比,每股淨值(最低,平均,最高)	189.55,N/A (17.98,22.84,27.69) 1.2,17.38 (0.6,0.74,0.89)		月K 周K 季線 (MA5 MA17 MA45 MA104 MA269)	布林帶寬(16.67%) 月線斜率-0.67	大股東(%) 11-01 散戶(%) 近2年趨勢圖	53.3←53.77(-0.87%) 20.94←19.61(6.78%)	總股東人數 400張以上 10張以下 100張 200張 400 張 1000 張
			月K 周K	季線下	近兩年最高股東人數	股東人數連續2周增加
			均線支撐壓力	布林軌道中軌下(-1)
現金殖利率 (預估現金殖利率) 股票股利(總殖利率)	0.97%[112] (N/A) 0 (0.97%)		相對高點相對低點	36.2 (-43.09%) 24-03-06 11.1 (85.59%) 22-07-07	厲害分點成交比重	N/A
營收年,月增率,累計年增率(%) 營收	-10.29 2.46 2.09 1.89億(9月)	-9.25 -1.6 3.81 1.85億(8月)	最近漲停日近期最高股價	24-08-07 22.95 (24-10-24)	劵資比周轉率資增劵增劵償 11-04 20日融資使用率趨勢圖	0.71% 0.44% -12 -9 0 21.35%←21.71%(-1.66%)
本益比法目標價	N/A		日RSI KD 壓力支撐 MACD	43.0 11.32,18.24 look 20.7,20.55 -0.11	主力(1,5,10,20日) 籌碼集中度 11-05 近6日買賣	賣 ,賣 ,賣 ,賣 -16%,-5%,-4%,-8% 買,賣,賣,買,賣,賣 (連2賣)
ROE 估值	N/A		周RSI KD 壓力支撐 MACD	43.68 30.91,32.54 21.9,19.4 -0.23	前5買超是否有隔日沖 (要看該分點是否一進一出)
DCF 盈餘估算	N/A N/A		月RSI KD 壓力支撐 MACD	53.13 30.36,33.17 36.2,17.35 -0.28	投信(張) 11-05 2年持股趨勢圖當天成交比重	0.0%←0.0%(0%)	0 0.0%
本益成長比總報酬本益比	N/A N/A		乖離率(%) 20日 60日 120日 240日	-3.87% -3.29% -11.32% -6.75%	外資(張) 11-05 2年持股趨勢圖當天成交比重	3.08%←1.89%(62.96%)	104 (連3買) 14.09%
			周轉率(%) 單日 5日 20日	0.44% 1.99% 23.03%	自營商(張) 11-05 2年持股趨勢圖當天成交比重	0.43%←0.03%(1333.33%)	-5 0.68%
合約負債(億) QoQ 合約負債(億) YoY		0.46←0.47 (-2.13%) Q2←Q1 第1降 0.46←0.26 (+76.92%) Q2←Q2
營收(億) QoQ 營收(億) YoY		6.19←5.91 (+4.74%) Q2←Q1 第1升 6.19←5.91 (+4.74%) Q2←Q2
營業利益(億) QoQ 營業利益(億) YoY		0.04←0.08 (+4.74%) Q2←Q1 第1降 0.04←-0.12 (+4.74%) Q2←Q2
存貨(億) QoQ 存貨(億) YoY		6.46←6.44 (+0.31%) Q2←Q1 第1升 6.46←7.43 (-13.06%) Q2←Q2
偏多	存貨增加的是在製品或原物料, 且短期營收向上代表需求旺盛
偏多	存貨增加的是商品或製成品, 因報價未來可能回升而開始屯貨
偏空	存貨增加的是商品或製成品, 因為賣不出去而增加
收帳天數 QoQ 收帳天數 YoY		91.55←93.92 (-2.52%) Q2←Q1 連2降 91.55←91.23 (+0.35%) Q2←Q2
銷貨天數 QoQ 銷貨天數 YoY		116.97←123.81 (-2.52%) Q2←Q1 第1降 116.97←138.08 (-15.29%) Q2←Q2
資本支出(億) 近8季資本支出(億) 近8年
EPS QoQ EPS YoY		0.04←0.11 (-63.64%) Q2←Q1 第1降 0.04←0.02 (+100.0%) Q2←Q2
本業EPS QoQ 本業EPS YoY		0.03←0.04 (-25.0%) Q2←Q1 第1降 0.03←-0.03 (-200.0%) Q2←Q2
毛利率 QoQ 毛利率 YoY		18.97←19.68 Q2←Q1 第1降 18.97←15.36 Q2←Q2
營益率 QoQ 營益率 YoY		0.6←1.33 Q2←Q1 第1降 0.6←-2.07 Q2←Q2
淨利率 QoQ 淨利率 YoY		0.5←2.41 Q2←Q1 第1降 0.5←-0.4 Q2←Q2
ROE QoQ ROE YoY		0.09←0.42 Q2←Q1 第1降 0.09←-0.07 Q2←Q2
ROA QoQ ROA YoY		0.18←0.39 Q2←Q1 第1降 0.18←0.08 Q2←Q2
思考十字	族群性、競爭、上下游	其它面向
	公司對上下游的議價權
	與競爭對手的比較優勢
	行業對潛在進入者的門檻
杜邦分析	公司靠什麼模式賺錢的(高利潤, 高周轉還是高槓桿)?
	高利潤模式的看其廣告投入, 研發投入, 產品定位, 差異化營銷
	高周轉模式的看其運轉管理能力, 渠道管控能力, 成本控制能力
	高槓桿模式的看其風險控制能力, 融資成本高低
申報轉讓	113/05/22 蔡憲昌經理人贈與 398張
公告	113/10/28 中釉第三季合併財報，預計11/12提報董事會
新聞	113/10/28 【公告】中釉113年第3季合併財務報告董事會召開日期 113/10/24 《DJ在線》陸救市待發酵，台玻/中釉拓新材料添動能 113/10/23 熱門股－中釉法人助攻成交爆量 113/09/27 《玻陶股》中釉螢光片H2營收看旺 113/09/26 中釉螢光片H2營收看旺 113/08/09 【公告】中釉 2024年7月合併營收1.88億元年增-9.53% 113/07/13 《熱門族群》受惠房市熱潮玻陶族群H2續衝 113/07/10 【公告】中釉董事長訂定股利配發基準日及發放日等相關事宜 113/07/08 【公告】中釉 2024年6月合併營收2.31億元年增26.69% 113/06/18 【公告】中釉113年股東常會改選董事、獨立董事當選名單 113/06/18 【公告】中釉113年股東常會重要決議事項 113/06/18 【公告】中釉董事會選任董事長 113/06/07 【公告】中釉 2024年5月合併營收2.19億元年增6.56% 113/05/25 《玻陶股》中釉搶攻電子旗下半導體廠年底試產 113/05/24 中釉搶攻電子旗下半導體廠年底試產 113/05/23 熱門股－中釉營運回溫價量俱揚 113/05/22 【公告】中釉受邀參加福邦證券所舉辦之線上法人說明會 113/05/21 《玻陶股》半導體業務看旺中釉飆漲停 113/05/21 半導體業務看旺中釉飆漲停 113/05/21 台彩2億得主挺社福捐雲林政府500萬

每月營收

股息配發率近8年

合約負債近8季

合約負債近5年

成長能力近8季

成長能力近5年

財務比率近8季

財務比率近5年

收帳和銷貨天數近8季

收帳和銷貨天數近5年

存貨近8季

存貨銷售比

成本指標近8季

成本指標近5年

現金流量表近8季

現金流量表近5年

股數和每股盈餘近8季

股數和每股盈餘近5年

資產負債表近8季

資產負債表近5年

償債能力近5年

股價相對強度

	5日漲跌幅均量	10日漲跌幅均量	20日漲跌幅均量	60日漲跌幅均量	120日漲跌幅均量	240日漲跌幅均量
中釉	-4.41% 826(-10.6%)	-2.37% 1432(-48.45%)	-12.34% 2185(-66.21%)	3.0% 1664(-55.64%)	-15.4% 3069(-75.94%)	36.88% 3265(-77.38%)
加權指數	0.79%	-1.82%	1.78%	8.51%	11.58%	38.03%

移動平均線 SMA

現價	3日	5日	10日	17日	20日	25日	45日	60日	100日	104日	120日	200日	240日	269日
20.6	20.78↘	20.83↘	21.29↘	21.2↘	21.43↘	21.7↘	21.27↘	21.3↗	22.82↘	22.91↘	23.23↘	23.42↗	22.09↗	21.28↗
乖離率	-0.87%	-1.1%	-3.24%	-2.83%	-3.87%	-5.07%	-3.15%	-3.29%	-9.73%	-10.08%	-11.32%	-12.04%	-6.75%	-3.2%
均線開始轉折價位	21.1	21.4	20.9	22.25	23.15	21.2	21.8	21.0	24.9	26.0	23.8	15.55	15.25	15.7

股價漲跌幅

	過去5年漲跌幅	2024	2023	2022	2021	2020	2019
中釉	50.0%	34.0%	27.0%	-21.0%	30.0%	2.0%	13.0%
0050	79.4%	43.03%	22.91%	-24.52%	19.43%	26.1%	28.41%
006201	86.22%	20.89%	31.93%	-36.89%	36.48%	24.12%	32.03%

皮氏F-Score 2/8

資產報酬率大於0%	連續兩季資產報酬率成長	來自營運之現金流量大於0	長期負債小於近兩季平均	流動比率大於近兩季平均	營業毛利率大於近兩季平均	總資產週轉率(次)大於近兩季平均	來自營運之營運現金流量大於稅後淨利
✔			✔

沒通過存股健檢5指標	2023	2022	2021	2020	2019
營業利益率	-3.11	-0.42	-0.63	-5.55	-4.39
ROE	-1.65	0.94	0.86	-2.71	-2.12
本業收入比	119.67	-28.95	-38.89	109.57	111.11
自由現金流量	0.39	-2.52	-1.5	-0.78	0.62
利息保障倍數	-1.47	4.38	5.42	-10.17	-6.00